오후장★테마동향강세 테마 : 광통신(광케이블/광섬유 등), 양자암호/양자컴퓨팅, 홈쇼핑, 귀금속(금/은), 딥페이크(deepfake), 통신장비, 보안주(정보), 블록체인, NI(네트워크통합), 페라이트, 스테이블코인, 바이오인식(생체인식), 웹툰, 백화점, 5G(5세대 이동통신), 영화, 엔터테인먼트, 여행, 재택근무/스마트워크, 인터넷은행, 보톡스(보툴리눔톡신), 은행, 게임, 소매유통, 모바일게임(스마트폰), 지역화폐, 음원/음반, 미용기기 등...약세 테마 : S7(삼성전자/SK하이닉스 등), CXL(컴퓨트익스프레스링크), 퓨리오사AI, 소캠(SOCAMM), 건설 대표주, 정유, 유리 기판, 2차전지(생산), 2차전지(전고체), 콩/대두, 피지컬 AI/휴머노이드 로봇, 온디바이스 AI, HBM(고대역폭메모리), 반도체 기판(FC-BGA/PCB/MLB 등), 원자력발전, 폐배터리, 자동차 대표주, 2차전지(나트륨이온), 반도체 장비, 시멘트/레미콘, IT 대표주, 2차전지(장비), 남북경협 등...[특징 테마]광통신(광케이블/광섬유 등)/ 5G(5세대 이동통신)/ 통신장비 : 정부, AIDC용 광통신 기술 국산화 추진 소식 및 지난 주말 美 광통신 관련주 상승 등에 상승▷전일 일부 언론에 따르면, 정부가 인공지능 데이터센터(AIDC)용 광통신 기술 국산화에 시동을 걸고 있다고 전해짐. 과학기술정보통신부는 이달 8일부터 ‘AI 데이터센터용 다중코어 광섬유(MCF) 기반 공간분할다중화(SDM) 광인터페이스’ 개발에 참여할 기업 및 연구기관을 모집하고 있다며, 최대 2031년까지 추진되는 장기 과제로 총 36억원의 연구비가 지원될 예정. AI 데이터센터가 대형화하면서 수만 개의 그래픽처리장치(GPU)를 얼마나 빠르게 연결하느냐가 핵심 경쟁력으로 떠올랐기 때문으로 글로벌 빅테크도 최근 광통신을 주력 투자 분야로 낙점하면서 국내 원천기술 확보와 상용화 필요성은 더욱 커질 전망임.▷지난 주말 뉴욕증시는 국제유가 하락과 예상치에 부합한 8월 소비자물가지수(CPI) 발표에 따른 금리 인상 불확실성 해소에 힘입어 5거래일 만에 일제히 반등한 가운데, 마벨테크놀로지(+4.03%), 코히어런트(+4.16%), 코닝(+2.01%) 등 美 광통신 관련주가 상승세를 보임.▷한편, 외신에 따르면, 인공지능(AI) 초대형 데이터센터의 데이터 전송 병목을 뚫는 핵심 부품인 광송수신기(광트랜시버) 시장에서 중국산 부품을 전면 퇴출할 것이라는 시장의 공포가 확산되던 가운데, 미국 연방통신위원회(FCC)가 최종 확정한 통신장비 승인 규정에서 데이터센터용 광트랜시버를 규제 대상에서 전격 제외했다고 알려짐. 미국 국가안보를 위협하는 외국 기술 장비 블랙리스트인 '커버드 리스트(Covered List)' 부품에 대한 승인 요건을 대폭 강화하면서도, 엔비디아·마이크로소프트·구글 등 미국 빅테크의 AI 서버 구축에 필수 불가결한 데이터센터 내부 광 연결 장치는 건드리지 않은 것임.▷이 같은 소식 속 한국첨단소재, 빛샘전자, 티엠씨, 빛과전자, 우리넷, 기가레인 등 광통신(광케이블/광섬유 등), 통신장비, 5G(5세대 이동통신) 테마가 상승.엔터테인먼트/ 음원/음반 : 저평가 분석 및 팬덤 확장 기반 멀티플 리레이팅 전망 등에 상승▷상상인증권은 엔터 4사 합산 매출액이 2025년 사상 최대를 기록했음에도 불구하고 주가는 역대 밸류에이션 하단 수준에 머물러 있다고 분석. 이는 실적 훼손이 아닌 주도 업종 변화 및 기대감 선반영에 따른 '멀티플 훼손' 국면으로, 새로운 소비자 풀 확장(Q)과 신규 IP의 수익화 시간 단축(T)이라는 새로운 성장 내러티브가 확인될 때 밸류에이션 정상화가 가능할 것으로 전망.▷특히, 5세대 등 신규 저연차 IP의 첫 단독 콘서트 및 서구권 공연 진입 기간이 대폭 단축되며 성장 경로가 압축 진행되고 있는 점에 주목. 다수의 저연차 IP가 조기에 실적에 기여하는 구조로 전환되면서 메가 IP 의존도를 낮추고 이익 성장의 지속성을 높이고 있으며, 틱톡 등 숏폼 확산력을 기반으로 유입된 글로벌 대중 소비자의 코어 팬덤 전환 및 수익화가 본격화되고 있다고 평가.▷이와 관련, 아티스트스튜디오, 알비더블유, NEW, CJ ENM, 에스엠, 큐브엔터, 와이지엔터테인먼트 등 엔터테인먼트/ 음원/음반 테마가 상승.방위산업/전쟁 및 테러 : K-방산, 납기 경쟁력 분석 등에 상승▷IBK투자증권은 보고서를 통해 K-방산은 공급 부족기에 입증한 납기 경쟁력을 바탕으로 추가 판매와 신규 판매를 확대하고 있다며, 확보한 수주가 실적으로 전환되고, 현지생산과 후속지원은 장기 성장의 기반을 넓히고 있어 주목된다고 밝힘. 세계 각국이 군비를 늘리고 있는 가운데, 유럽의 재무장, 중동의 방공망 확충, 아시아의 군비 경쟁으로 무기 수요가 확대되고 있다고 밝힘. NATO의 국방·안보 투자 확대처럼 예산과 정책이 뒷받침되는 만큼, 휴전 이후에도 재고 보충과 전력 현대화는 지속될 것으로 전망된다며, 냉전 이후 생산기반을 축소한 서방은 급증한 주문에 즉각 대응하기 어려운데 부품·소재와 숙련인력까지 공급망을 복원하는데 시간이 필요해, 성능·가격과 함께 납기가 중요한 구매 기준으로 부상할 것으로 전망.▷한국은 그 공백을 채울 준비가 돼 있었다며, 한국은 북한과 대치하며 무기 개발과 양산기반을 유지해왔다고 밝힘. 이를 바탕으로 가격 경쟁력, 높은 성능, 빠른 납기 능력을 갖췄으며, 폴란드의 K2·K9·천무·FA-50 대규모 도입이 공급 역량을 입증했다고 설명. 또한, 한 번 팔고 끝나는 게 아니라, 다음 주문으로 이어진다며, 핀란드·노르웨이의 K9 추가 구매, 에스토니아의 K9 운용 이후 천무 도입처럼 재구매와 교차판매가 확대되고 있다고 밝힘. 운용 물량이 늘면 탄약·부품·정비·성능개량 수요도 동반된다고 밝힘.▷한편, 한미 국방 당국의 고위급 회의체인 '통합국방협의체'(KIDD) 회의가 오는 16일부터 사흘간 부산에서 개최되는 가운데, 이번 회의에선 미국이 올해 초 대(對)이란 전쟁 발발 직후부터 한국 등 동맹국에 지속해 요구해온 '호르무즈 파병' 문제가 논의될 것으로 전망되고 있음.▷이 같은 소식 속 한화시스템, 한화에어로스페이스, LIG디펜스앤에어로스페이스, 한화, 니어스랩 등 방위산업/전쟁 및 테러 테마가 상승.오후장 특징주★(코스피)한화시스템(272210) : 현대로템과 공급계약 체결 등에 상승▷지난 11일 장 마감 후 현대로템 주식회사(Hyundai-Rotem Co.)와 공급계약 체결(계약기간:2026-09-11~2029-09-30) 공시.▷일부 언론에 따르면, 이번 계약 금액은 최소 916억원 이상으로 구체적인 계약 내용은 공개되지 않았지만, K2 전차에 탑재되는 전자·방산 장비 공급 계약일 것으로 추정되고 있다고 전해짐. 동사는 그동안 현대로템이 생산하는 K2 전차에 사격통제체계와 조준경을 비롯한 각종 전자·광학 장비를 공급해왔다며, 특히 현대로템이 폴란드와 체결한 K2 전차 수출 사업에서도 동사 관련 장비를 공급한 전례가 있다고 알려짐.▷IBK투자증권은 동사에 대해 2분기 방산 수출 및 국내 양산 확대, ICT 부문의 한화생명과 한화필리조선소 등 계열사향 시스템 구축 사업 확대로 기대치를 크게 상회하는 실적을 시현한 가운데, 하반기 연결 매출액과 영업이익은 각각 2조8,255억원(+28.1% yoy), 1,349억원(+150.9% yoy)을 기록할 것으로 전망. 하반기에도 방산 수출사업의 매출 확대가 전사 실적 성장을 주도할 것으로 전망. UAE·사우디 천궁-II와 폴란드 K2 등 이미 확보한 대형 수출사업의 매출 인식이 이어지는 가운데, 국내에서도 KF-21 AESA 레이더 및 항전장비, 함정 전투체계 등 주요 양산사업이 실적을 뒷받침할 것으로 예상된다고 밝힘.▷투자의견 : 매수[신규], 목표주가 : 90,000원[신규]삼성중공업(010140) : 올해 수주 규모 작년 대비 초과 달성 등에 상승▷오세아니아 지역 선주와 1.40조원(최근 매출액대비 13.2%) 규모 공급계약(LNG운반선 4척) 체결(계약기간:2026-09-11~2029-09-28) 공시.▷언론에 따르면, 동사는 오세아니아 지역 선주와 액화천연가스(LNG) 운반선 4척, 원유운반선 2척 등 총 6척을 1조6,476억원에 건조하는 계약을 맺었다고 전해짐. 이번에 수주한 LNG운반선 4척은 표준형 모델(17만4000㎥급)보다 화물창 용적이 큰 20만㎥급이라고 알려짐. 이번 수주를 포함해 올해 상선 부문 수주 실적은 73억달러(약 9조8,200억원)로 나타났다며, 올해 상선 수주 목표인 57억 달러와 비교하면 28% 초과 달성한 수치라고 전해짐.GS리테일(007070) : 편의점·슈퍼 사업부 동반 호조 등에 소폭 상승▷대신증권은 동사에 대해 편의점과 슈퍼마켓 사업부 모두 양호한 실적 흐름을 보이고 있다고 분석. 편의점은 지난해 소비 쿠폰 효과에 따른 역기저 부담에도 3분기 기존점 성장률 2% 수준을 기록할 전망이며, 9월부터 기저 부담 소멸과 고마진 음료 판매 증가 및 비용 효율화에 힘입어 영업레버리지 효과가 본격화될 것으로 평가. 슈퍼 사업부 또한 홈플러스 반사 수혜와 퀵커머스 매출 확대에 따른 고객 유입(트래픽) 증가로 두 자릿수 성장이 예상된다고 진단.▷3Q26 총매출액은 3조3,256억원(+4% YoY), 영업이익은 1,351억원(+22% YoY)을 기록해 호실적을 달성할 것으로 전망. 아울러 현재 3%대 수준인 외국인 매출 비중이 조만간 4~5%대를 넘어설 것으로 보여 추가적인 밸류에이션 재평가(Re-rating)가 가능할 것으로 판단.▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 33,000원[유지]씨케이솔루션(480370) : 종속회사 CK AMERICA,INC, SPE LFP ESS 365Ah 계약 체결 소식에 소폭 상승▷종속회사 CK AMERICA,INC, StarPlus Energy LLC와 571.41억원(최근 매출액대비 19.64%) 규모 SPE LFP ESS 365Ah계약을 체결 공시.풍산(103140) : 하반기 실적 급증 전망 등에 소폭 상승▷IBK투자증권은 동사에 대해 신동 부문의 호조가 방산 부문의 부진을 상쇄하며 2Q26 연결 매출액 1조4,703억원(+13.6% YoY), 영업이익 1,252억원(+33.8% YoY)을 기록해 시장 기대치를 대폭 상회했다고 분석. 신동 부문은 높은 구리 가격을 기반으로 한 판매가격 인상 및 고부가 제품 확대 흐름이 이어지며 우호적인 사업 환경이 지속될 것으로 평가.▷2H26 연결 매출액과 영업이익은 각각 3조5,519억원(+36.7% YoY), 2,273억원(+69.5% YoY)으로 가파른 개선세를 보일 것으로 전망. 상반기 수락시험 지연 및 중동 선적 지연으로 이연된 방산 물량이 하반기 반영되는 가운데, 향후 K9·K2 전차 등의 추가 수출과 연계된 고마진 탄약 수출 비중 확대로 구조적인 이익 레버리지가 본격화될 것으로 진단.▷투자의견 : 매수[신규], 목표주가 : 120,000원[신규]오후장 특징주★(코스닥)동국산업(005160) : 이차전지용 니켈도금강판 양산 돌입 소식 등에 급등▷동사는 언론을 통해 원통형 이차전지 케이스 소재인 니켈도금강판(NPS) 생산에 본격 착수한다고 밝힘. 약 1,300억원 규모의 설비투자를 통해 생산 기반을 구축한 가운데, 최근 북중미 지역 핵심 고객사의 제품 테스트와 품질 승인 절차를 모두 통과하여 올 4분기부터 국내 단독으로 본격적인 양산 및 납품에 돌입할 예정.▷특히, 높은 정밀도가 요구되는 지름 46mm 기반 북미향 차세대 원통형 배터리 '46시리즈' 공급 체계를 선제적으로 확보한 점이 부각. 동사는 전기차를 비롯해 UAM, 드론, 로봇 등 원통형 배터리 적용처 확대에 발맞춰 글로벌 공급망 내 입지를 강화하고 제품 대응 범위를 지속 확대할 계획인 것으로 전해짐.한국비엔씨(256840) : 파트너사 레이오스 테라퓨틱스, 지방분해주사제 FDA 임상미팅 완료 소식 등에 급등▷동사는 언론을 통해 전략적 파트너인 미국 레이오스 테라퓨틱스(Leios Therapeutics)가 미국 FDA와 레이오스사의 지방분해주사제인 10XB-101의 임상2상 종료 후 이의 결과와 함께 향후 진행할 임상3상시험의 계획에 대하여 성공적이고 긍정적인 미팅을 완료했다고 밝힘.▷이와 관련, 레이오스 테라퓨틱스 관계자는 "해당 미팅 내용에는 임상시험 용량선정, 프로토콜, 평가변수, 지방분해 감소량 측정방안, PK시험수행안, 안전성확인 임상시험규모, 장기 Follow up 기간등에 대하여 포괄적이고 구체적인 논의를 했다"며 "EOP2(End of phase 2 meeting) 미팅을 통하여 레이오스는 FDA와 신약허가신청을 위한 명확한 방향과 요건에 대하여 상호 컨센서스를 이뤘다"고 밝힘.SFA반도체(036540) : DDR5 메모리 후공정 물량 확대 분석 등에 강세▷한국투자증권은 동사에 대해 DDR5 메모리 후공정 물량이 늘면서 외형·수익성이 동시에 개선될 것으로 전망. 한국공장으로의 메모리 패키징 물량 증가세가 가파르다며, 이미 확보한 DDR5 패키징 외주물량 외에도 추가 수주 가능성이 열려 있고, 확보 시 추정치 상향 여지도 존재한다고 밝힘. 메모리와 비메모리 패키징 수요가 함께 늘어나는 국면으로, 매출 비중은 올해 32%에서 내년 38%로 확대될 것으로 전망.▷이어 삼성전자의 베트남 후공정 테스트 팹 증설에 따른 우려도 존재하지만, 삼성전자 베트남 팹은 기존에 내재화했던 LPDDR·UFS·MCP 등 제품군의 테스트 설비 중심으로 갖춰질 가능성이 높다고 분석. 내년 매출은 필리핀 5,520억원, 한국 3,360억원으로 올해 대비 각각 45.3%, 90.6% 증가할 것으로 전망.▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 10,000원 -> 12,000원[상향]엘앤케이바이오(156100) : 美 척추수술학회서 제품군 홍보 소식 등에 강세▷동사는 언론을 통해 미국 법인 엘앤케이 스파인(L&K Spine)이 지난 10~12일(현지시간) 미국 라스베이거스에서 개최된 최소침습 척추수술학회(SMISS)에 참가해 회사 제품군을 홍보했다고 밝힘. 이번 학회에서 단독 부스로 참가해 회사의 대표 제품인 '블루엑스-LT(BluEX-LT)'를 집중 홍보했으며, 이와 함께 경추용 높이확장형 케이지인 '블루엑스-C(BluEX-C)'도 함께 소개했다고 언급.▷현지 의료진뿐만 아니라 미국 내 주요 대리점들은 신제품 블루엑스-C에 대해 긍정적인 피드백과 높은 관심을 보였다고 밝힘. 향후 개발 예정인 서비컬 코펙토미(Cervical Corpectomy) 제품에 대해서도 시장의 긍정적인 피드백을 확인했으며, 이를 바탕으로 내년 초 출시를 목표로 제품 개발·사업화를 추진할 계획이라고 설명.아크릴(0007C0) : 우즈베키스탄 국가건강보험 컨퍼런스 참가 소식 속 상승▷동사는 언론을 통해 우즈베키스탄 국가건강보험기금(SHIF)의 공식 초청으로 회사 박외진 대표가 국가건강보험 국제컨퍼런스에 참석해 '소버린 헬스케어 AX' 비전을 제시했다고 밝힘. 국가가 자국 보건의료 데이터와 AI 활용의 주도권을 확보하는 '소버린 헬스케어 AX'를 제시하고, 이를 구현하기 위한 통합 실행 체계를 소개했다고 언급. 해당 세션에는 ADB, 인도 국가보건청(NHA), 우즈인포컴(UZINFOCOM), ILO 등이 참여했으며, 동사는 세션 내 유일한 민간 AI 기업으로 발표에 나섰다고 설명.YTN(040300) : 감사원, 동사 지분 매각 과정서 부당 개입 의혹 사실 확인 소식 속 상승▷감사원이 이날 윤석열 정부 당시 YTN 지분 매각 과정에서 이동관 당시 방송통신위원장과 강경성 당시 산업통상자원부 2차관이 공공기관의 자율적인 매각 결정에 부당하게 개입한 사실이 포함된 'YTN 지분매각 관련 감사 결과'를 공개했음. 감사 결과에 따르면, 동사 지분을 보유한 한전KDN과 한국마사회는 2023년 매각주관사와 협의해 두 기관의 보유 지분 30.95% 가운데 29.99%만 공동 매각하기로 한 것으로 전해짐. 방송법상 대기업 등의 보도전문채널 지분 소유가 30%로 제한되는 만큼 매각 지분을 29.99%로 낮춰 잠재적 매수자의 범위를 넓히고 경쟁을 통해 매각이익을 극대화하겠다는 판단이라고 알려짐.▷두 기관은 같은 해 8월 이사회 논의를 거쳐 전체 1,300만주 가운데 40만1주를 제외한 1,259만9,999주만 매각하기로 공동매각협약까지 체결했지만, 감사원이 확인한 결과 이 과정에 이동관 당시 방통위원장이 개입했다고 전해짐. 이 전 위원장은 2023년 8월 말~9월 초 강경성 당시 산업부 2차관에게 한전KDN과 마사회가 보유한 동사 지분을 전량 매각하도록 요구한 것으로 알려짐.한국가구(004590) : 10억원 규모 자사주 취득 신탁계약 체결 결정에 상승▷10.00억원 규모 자사주 취득 신탁계약 체결 결정(기간:2026-09-14~2027-03-15, 삼성증권) 공시.우리로(046970) : 136.01억원 규모 공급계약 체결에 소폭 상승▷Vsunlight Photonic Technology Inc.와 136.01억원(최근 매출액대비 32.0%) 규모 공급계약(데이터센터향 부품 원자재) 체결(계약기간:2026-09-11~2028-08-14) 공시.브이씨(365900) : 10억원 규모 자사주 취득 신탁계약 체결 및 소각 결정에 소폭 상승▷10.00억원 규모 자사주 취득 신탁계약 체결 결정(기간:2026-09-14~2027-09-13, 유안타증권(주)(Yuanta Securities Korea Co., Ltd.)) 공시. 또한, 보통주 400,000주 소각 결정 공시. 소각예정금액은 10.00억원임.쎌바이오텍(049960) : 특허 유산균 2종 복합 배합서 '간 지방 축적 억제' 기전 규명 소식 등에 소폭 상승▷동사는 언론을 통해 자체 R&D센터와 세계김치연구소의 공동 연구를 통해 특허 유산균 'CBT-BR3'와 'CBT-LP3' 복합 배합의 간 내 지방 축적 억제 효과 및 작용 기전을 규명하고 국제학술지(JMB)에 게재했다고 밝힘. 비만 유도 마우스 대상 6주 경구 투여 동물실험 결과, 체중(10.8% 감소)과 체지방(16.4% 감소)뿐만 아니라 복부지방(41.7% 감소) 및 지방간 무게(41.1% 감소)가 대폭 줄어든 것으로 나타남.▷특히, 간세포 내 지방방울이 63.3% 감소하고 지방 생성 관련 유전자 발현이 59.7% 억제되었으며, 간 기능 핵심 지표인 AST와 ALT 수치도 각각 39%, 46.1% 개선된 점이 부각됨. 두 균주는 미국 FDA GRAS 등재를 마친 핵심 균주로, 동사는 비만과 지방간을 포함한 대사 건강 전반으로 마이크로바이옴 기반 파이프라인과 제품 적용 범위를 적극 확대해 나갈 계획.나우IB(293580) : 75% 비율의 감자 결정에 하한가▷75% 비율의 감자 결정(기준일:2026-11-23, 상장예정:2026-12-18) 공시.@인포스탁