오후장★테마동향강세 테마 : 스페이스X(SpaceX), 남북경협, 태풍 및 장마, 비료, 우주항공산업(누리호/인공위성 등), LED장비, DMZ 평화공원, 유심(USIM), 뉴로모픽 반도체, 농업, 日 수출 규제(국산화 등), 공작기계, 자전거, 아스콘(아스팔트 콘크리트), 은행 등...약세 테마 : 서울고속버스터미널 재개발 수혜, 지역화폐, 자원개발, 귀금속(금/은), 마리화나(대마), 모더나(MODERNA), 스테이블코인, 전자결제(전자화폐), 피지컬 AI/휴머노이드 로봇, 부동산 보유 자산주, 통신, 전선, 로봇(산업용/협동로봇 등), 인터넷 대표주, 자동차 대표주, 2차전지(나트륨이온), 3D 프린터, 2차전지(생산), STO(토큰증권 발행), 낙태/피임, 마이데이터, 스마트팩토리(스마트공장), 지능형로봇/인공지능(AI), 리튬, 핀테크(FinTech), 제대혈, 2차전지(전고체), 전력설비, 조선, NFT(대체불가토큰), SI(시스템통합), 비만치료제, 줄기세포, AI 챗봇(챗GPT 등), 생명보험, 냉각시스템(액침냉각 등), 블록체인, 정유, LNG(액화천연가스), 조선기자재, 클라우드 컴퓨팅, 가상화폐(비트코인 등) 등...[특징 테마]남북경협 등 : 美, 대북 인도적 지원사업 허용 기대감 등에 상승▷일부 언론에 따르면, 도널드 트럼프 미국 행정부가 그동안 유엔 안전보장이사회 대북제재위원회에서 반대해온 대북 인도적 지원 사업 관련해 제재 면제를 승인해 주기로 한 것으로 확인됐다고 전해짐. 이에 국내 비정부기구(NGO) 등이 북한에 인도적 지원을 하는 길이 일단 열렸다는 평가로, 우리 정부는 이 같은 미국의 조치가 향후 북-미 대화 등 가능성을 높이는 시작점이 될 수 있을 것으로 기대하고 있음. 이와 관련, 트럼프 행정부는 안보리 대북제재위원회인 1718 위원회 내에서 그동안 보류해온 제재 면제 조치에 나서기로 한 것으로 알려짐.▷이번 조치는 미국이 주도해온 대북 압박 기조 가운데 나온 ‘유연한 변화’라는 측면에서 주목되며, 일각에선 4월로 예정된 트럼프 대통령의 중국 방문에 앞서 미국도 북한과의 대화 재개 가능성까지 염두에 두고 있는 것 아니냐는 해석도 나오고 있음. 미국이 민간 차원 일지라도 인도적 지원 통로를 열어준 것은, 제재의 틀은 유지하되 북한에 적대적 의도는 없다는 메시지를 간접적으로 전달하려는 포석일 수 있지만, 북한이 여전히 한미에 ‘대화 시그널’을 내고 있지 않은 만큼, 인도적 지원일 지라도 받아들일 진 지켜봐야 한다고 전해짐.▷특히, 우리 정부 고위관계자도 이날 대북 이슈와 관련해 "며칠 내로 어떤 새로운 진전 사항이 있을 것 같다"고 설명. 고위관계자는 워싱턴에서 가진 한국 특파원단과의 간담회에서 이 ‘새로운 진전’을 두고 "(북한과의 관계 진전을 위한) 단초가 될 수 있는 성의 차원 같은 것"이라며, "북-미 대화를 한다거나 그런 것까지는 아니다"라고 덧붙였음.▷이 같은 소식 속 조비, 코데즈컴바인, 양지사, 좋은사람들, 누리플랜, 일신석재, 경농, 아난티, 인디에프, 세운메디칼, 제이에스티나, 누보, 효성오앤비 등 남북경협/ DMZ 평화공원/ 농업/ 비료 테마가 상승.태양광에너지 : 한화솔루션, 올해 실적 턴어라운드 전망 및 머스크 우주 태양광 모멘텀 지속 등에 일부 관련주 상승▷NH투자증권은 한화솔루션에 대해 미국향 셀 통관 차질과 카터스빌 셀 설비 가동 시점 관련 불확실성이 모두 해소되었다며, 이에 2026년 모듈 판매량과 AMPC 금액이 큰 폭으로 증가하면서 실적 턴어라운드가 나타날 것으로 전망. 2025년 하반기 실적 부진 요인이었던 미국향 셀 수출 통관 차질은 해결되었고, 상업 가동 시점이 지연되었던 카터스빌 셀 설비도 장비 관련 문제가 해소되며 3분기부터 가동될 예정이라고 밝힘. 또한, 미국 내 밸류체인 수직 계열화에 따라 4분기부터 상대적으로 가격이 높은 모듈(DCA) 생산/판매가 가능해지는 등 견조한 업황을 온전히 누릴 것으로 전망.▷최근 언론에 따르면, 일론 머스크가 '우주공간 내 태양광으로 구동되는 데이터센터 구축' 구상을 밝힌 가운데, 일론 머스크가 이끄는 테슬라·스페이스X 측 기술팀은 올해 1월 말~2월 초 중국 내 여러 태양광 기업을 비공개로 방문했다고 전해짐. 장비부터 실리콘 웨이퍼, 태양전지와 모듈까지 밸류체인 전반을 훑어봤고, 특히, 이종접합(HJT)과 페로브스카이트 같은 차세대 기술을 집중적으로 살핀 것으로 알려짐. 여기에 머스크가 이끄는 스페이스X(SpaceX)와 xAI의 합병 소식에 머스크의 '우주 태양광 에너지 프로젝트'가 본격 궤도를 탈 가능성이 한층 더 커졌다는 관측이 나오고 있음.▷이 같은 소식 속 한화솔루션, OCI홀딩스, 지앤비에스 에코, HD현대에너지솔루션, 파루 등 일부 태양광에너지 테마가 상승.귀금속(금/은) : 국제 금·은값 하락 영향 등에 하락▷5일(현지시간) 뉴욕상품거래소에서 4월 인도분 금 선물은 전거래일대비 61.30달러(-1.24%) 하락한 4,889.50달러를 기록. 특히, 3월 인도분 은 선물 종가는 온스당 7.682달러(-9.10%) 급락한 76.714달러를 기록. 이와 관련, RJO퓨쳐스의 밥 해버콘 선임 시장 전략가는 "일부 투자자들이 마진콜(추가 증거금 요구) 이슈를 겪고 있고, 일부는 아마도 증시에서 본 손실 탓에 귀금속 투자 포지션을 정리하는 것으로 보인다"라며 "펀더멘털(기초여건) 측면에서는 변화한 게 없다"라고 분석했음.▷한편, 국제 금·은값은 케빈 워시 전 연방준비제도(Fed·연준) 이사가 지난주 차기 연준 의장 후보로 지명된 이후 지난달 30일 급락한 바 있으며, 시장에서는 CME그룹이 귀금속 선물거래의 증거금 요건을 강화하면서 마진콜에 직면한 투자자들이 서둘러 계약을 청산한 것이 투매를 가중한 요인으로 분석하고 있음.▷이 같은 소식 속 아이티센글로벌, 고려아연, 영풍, 엘컴텍 등 귀금속(금/은) 테마가 하락.오후장 특징주★(코스피)신한지주(055550) : 주주환원 기대감 등에 소폭 상승▷NH투자증권은 동사에 대해 ‘26년 주주환원에서 경쟁사와 차별화된 점은, ‘26년 배당금을 ‘25년보다 10% 이상 증가시킨다는 것이라고 밝힘. 이 경우 자사주 증가 여력은 상대적으로 제약받을 수 있지만, PBR이 0.7배를 넘어선 현 시점에서 자사주 매입/소각의 효용은 이전보다 감소한다며, 배당 확대는 나름 합리적 선택이라고 언급. ‘26년 배당금 총액은 1조3,840억원, 자사주 매입/소각은 1.4조원을 기록할 것으로 전망. 또한 주주환원율 목표 50%를 ‘25년에 조기 달성(50.2%)함에 따라, 금년 상반기에 새 밸류업 정책을 발표할 예정이라고 언급.▷한편, ‘25년 4분기 지배순이익은 시장 컨센서스 부합했다고 밝힘. 일회성 비용이 특히 많았다(ELS와 LTV 과징금 1,846억원, 배드뱅크 출연금 625억원, 일회성 대손비용 1,337억원 등)고 언급. 경상 실적은 무난하다며, NIM은 전분기와 유사(+1bp q-q)하다고 언급.▷투자의견 : Buy[유지], 목표주가 : 108,000원 -> 113,000원[상향]코웨이(021240) : 지난해 영업이익 예상치 하회 등에 약세▷25년4분기 연결기준 매출액 1.27조원(전년동기대비 +13.29%), 영업이익 1,816.28억원(전년동기대비 -0.95%), 순이익 1,472.12억원(전년동기대비 +41.36%). 25년 연결기준 매출액 4.96조원(전년대비 +15.16%), 영업이익 8,786.51억원(전년대비 +10.47%), 순이익 6,175.10억원(전년대비 +9.20%).▷언론에 따르면, 지난해 4분기 및 연간 영업이익이 시장 예상치를 하회한 것으로 전해짐.▷한편, 500.00억원 규모 자사주 취득 신탁계약 체결 결정(기간:2026-02-06~2026-05-06, KB증권(KB SECURITIES CO., LTD.)) 공시. 보통주 1,141,707주 소각 결정(소각예정일:2026-02-12) 공시. 보통주 1주당 1,940원(시가배당율 2.3%) 현금배당(결산배당) 결정(배당기준일:2026-04-02) 공시.엠앤씨솔루션(484870) : 최대주주 지분 매각 추진 속 약세▷풍문 또는 보도(최대주주 지분 매각 추진)에 대한 해명으로 최대주주인 '소시어스웰투시인베스트먼트제2호기업재무안정주식회사'가 기업가치 제고 및 지속 가능한 성장을 위해 외부 자문사와 협의하여 지분매각을 포함한 다양한 전략적 방안을 검토하고 있는 것으로 확인하였으나, 현재까지 구체적인 결정 사항은 없는 것으로 답변을 받았다고 밝힘.한화시스템(272210) : 지난해 4분기 및 연간 실적 부진에 약세▷25년4분기 연결기준 매출액 1.39조원(전년동기대비 +49.77%), 영업이익 94.31억원(전년동기대비 -67.62%), 순손실 239.17억원(전년동기대비 적자전환). 25년 연결기준 매출액 3.66조원(전년대비 +30.69%), 영업이익 1,235.67억원(전년대비 -43.66%), 순이익 2,158.58억(전년대비 -51.53%).오후장 특징주★(코스닥)제테마(216080) : ‘M&A 베테랑’ 이인덕 부사장 영입 소식 속 상승▷동사는 언론을 통해 경영 총괄 및 전략 기획 역량 강화를 위해 이인덕 부사장을 영입했다고 밝힘. 이 신임 부사장은 전략 기획, 경영 관리, 인수합병(M&A) 분야에서 25년 이상의 경력을 보유한 베테랑으로, 미국 오하이오 주립대 학교에서 MIS 학사와 MBA를 마친 뒤, 뱅크오브아메리카(Bank of America)와 메릴린치(Merrill Lynch) 등 글로벌 금융권에서 실무 감각을 익힌 것으로 전해짐.▷동사는 이번 영입을 통해 필러와 톡신 중심의 사업 구조를 넘어 화장품 및 헬스케어 분야 경쟁력을 한층 끌어올릴 계획이며, 이 부사장의 전문성을 바탕으로 경영의사결정 체계를 고도화하고 운영 효율성을 극대화한다는 방침임.▷이와 관련, 동사 관계자는 "이 부사장은 다양한 산업군에 대한 깊은 이해와 글로벌 협상 능력을 겸비한 인물"이라며 "이 부사장 합류로 제테마의 기업 가치를 제고하고, 글로벌 뷰티·바이오 시장에서 독보적인 위상을 확립할 수 있을 것으로 기대한다"고 밝힘.데브시스터즈(194480) : '쿠키런 유니버스' 발표 소식 속 상승▷동사는 언론을 통해 올해부터 대표작 '쿠키런' 기반의 멀티 유니버스형 지식재산(IP) 전략 '쿠키런 유니버스'를 본격 전개한다고 밝힘. '쿠키런 유니버스'는 라이브 게임과 오프라인 팬덤 문화를 아우르는 IP 전략임. 캐릭터들은 특정 게임에 종속되지 않고 장르적 특성에 맞춰 유연하게 진화하며, 팬들은 '쿠키런 유니버스'를 통해 더욱 방대하고 깊이 있게 진화한 몰입도 높은 세계관을 즐길 수 있게 되는 것으로 전해짐.▷동사는 '쿠키런' 기반의 차세대 게임 개발도 착수하며, 3월 출시를 앞둔 배틀 액션 게임 '쿠키런: 오븐스매시'에 이어 차기작으로 '프로젝트 CC'와 '프로젝트 N'을 공개했음. 이밖에 쿠키런 기반의 디지털 경험을 현실 세계와 결합하고 게임적인 요소와 함께 다양한 쿠키들을 일상에서 새롭게 만나볼 수 있는 '프로젝트 AR'을 비롯한 쿠키런 및 신규 IP 프로젝트, 기존작의 해외 시장 진출 등을 바탕으로 연도별 제품 라인업을 강화하는 것으로 전해짐.▷이와 관련, 조길현 동사 대표는 "올해 신작 개발 및 IP 사업 확대 등 기업의 장기적인 성장을 위한 전략적 투자를 적극 이어갈 계획"이라며 "'확장'과 '진화'를 중심으로 견고한 성장 기반을 확보하고 쿠키런을 글로벌 슈퍼 IP로 도약시킨다는 목표에도 한 발 더 다가가는 한 해를 만들겠다"고 밝힘.케이엔에스(432470) : 지난해 적자 전환에 소폭 하락▷25년 연결기준 매출액 412.30억원(전년대비 +52.95%), 영업손실 15.70억원(전년대비 적자전환), 순손실 10.84억원(전년대비 적자전환).카티스(140430) : 지난해 실적 부진에 소폭 하락▷25년 실적 발표. 개별기준 매출액 267.51억원(전년대비 -15.53%), 영업손실 16.35억원(전년대비 적자전환), 순손실 11.36억원(전년대비 적자지속).유투바이오(221800) : 지난해 적자지속에 하락▷25년 실적 발표, 개별기준 매출액 255.93억원(전년대비 +2.20%), 영업손실 23.57억원(전년대비 적자지속), 순손실 16.42억원(전년대비 적자지속).티에스아이(277880) : 지난해 실적 부진에 하락▷25년 실적 발표, 연결기준 매출액 2,716.11억원(전년대비 -0.13%), 영업이익 106.46억원(전년대비 -31.88%), 순이익 57.74억원(전년대비 -80.31%).LS마린솔루션(060370) : 지난해 실적 부진 등에 하락▷25년 연결기준 매출액 2,442.05억원(전년대비 +87.44%), 영업이익 70.09억원(전년대비 -43.43%), 순이익 83.56억원(전년대비 -36.71%).▷한편, 보통주 1주당 160원(시가배당율 0.52%) 현금배당(결산배당) 결정(배당기준일:2025-12-31) 공시.에코프로비엠(247540) : 올해 영업이익 역성장 전망 및 밸류에이션 부담 분석 등에 약세▷iM증권은 동사에 대해 올해 실적 회복이 제한적일 전망이라며, 매출 2.8조원(+11% YoY), 영업이익 1,170억원(-18% YoY)을 기록할 것으로 전망. 매출은 주요 고객사들의 북미, 유럽향 전기차 배터리 수요 둔화에도 불구하고 메탈 가격 상승에 따른 판가 인상 효과로 전년 대비 증가할 것으로 예상된다고 밝힘. 다만, 영업이익은 전년도의 인도네시아 니켈 제련소 지분 인수에 따른 투자 이익과 감가상각내용연수 변경에 따른 일회성 효과가 제거되며 전년 대비 역성장할 것으로 추정된다고 설명.▷이어 동사의 현 주가는 2028년 예상 실적 기준 P/E 109배로 전세계 이차전지셀, 소재 업종 내 밸류에이션이 가장 높은 수준이고, 그럼에도 불구하고 최근 동사 주가는 급등세를 보였다고 밝힘. 이에 대해 동사 주가 상승의 주된 원인이 이차전지 업황 회복 기대가 아닌, 정부의 코스닥 부양 정책 가능성에 베팅한 코스닥 ETF 수급 유입에 있다고 판단한다고 언급. 향후 정부의 코스닥 부양 정책 방향성에 따라 추가적인 수급 유입 가능성은 존재하나, 현 주가 수준에서의 밸류에이션 부담을 감안할 때 개별 종목 차원의 접근은 자제할 필요가 있다고 판단한다고 밝힘.▷투자의견 : Hold[유지], 목표주가 : 110,000원 -> 180,000원[상향]제닉스로보틱스(381620) : 지난해 실적 적자전환에 약세▷전일 장 마감 후 25년 실적 발표. 연결기준 매출액 226.65억원(전년대비 -64.28%), 영업손실 124.04억원(전년대비 적자전환), 순손실 81.88억원(전년대비 적자전환).▷25년4분기 연결기준 매출액 18.86억원(전년동기대비 -90.73%), 영업손실 41.61억원(전년동기대비 적자전환), 순손실 28.02억원(전년동기대비 적자전환). 25년4분기 별도기준 매출액 18.86억원(전년동기대비 -90.73%), 영업손실 41.29억원(전년동기대비 적자전환), 순손실 27.65억원(전년동기대비 적자전환).제이엘케이(322510) : 지난해 적자지속에 약세▷25년 실적 발표, 연결기준 매출액 33.57억원(전년대비 +135.21%), 영업손실 131.83억원(전년대비 적자지속), 순손실 134.04억원(전년대비 적자지속).@인포스탁