오전장★테마동향강세 테마 : 탈 플라스틱(친환경/생분해성 등), 통신, 유심(USIM), 애플페이, 정유, 마리화나(대마), 국내 상장 중국기업, 자전거, 2차전지(생산), 우크라이나 재건, 화학섬유, SNS(소셜네트워크서비스), 타이어, 남-북-러 가스관사업, 윤활유, LPG(액화석유가스), 콩/대두, 해운, 철강 주요종목, 건설기계, 남북경협, 석유화학, 리튬, 2차전지(나트륨이온), 사료, 주유소, 리모델링/인테리어, 면세점, 비철금속 등...약세 테마 : 스페이스X(SpaceX), 창투사, 온디바이스 AI, 전선, 퓨리오사AI, 야놀자(Yanolja), 고체산화물 연료전지(SOFC), 스마트그리드(지능형전력망), 원자력발전소 해체, LED장비, 가상현실(VR), 전력설비, HBM(고대역폭메모리), 생명보험, 반도체 대표주(생산), 증권, 반도체 장비, 두나무(Dunamu), 시멘트/레미콘, 항공/저가 항공사(LCC), 카메라모듈/부품, 우주태양광(페로브스카이트 등), 유리 기판 등...[특징 테마]탈 플라스틱(친환경/생분해성 등) : 호르무즈 해협 재봉쇄 속 나프타 수급 불안 재부각 등에 상승▷8일(현지시간) 이란 국영 프레스TV는 미국과 이란의 휴전 발효 후 일시적으로 열렸던 호르무즈 해협이 재봉쇄되면서 해협을 통과하려던 유조선들이 급격히 뱃머리를 돌리고 있다고 보도했음. 해상 항적 추적 데이터에 따르면, 해협 출구를 향해 운항 중이던 파나마 선적 유조선 '오로라(AUROURA)호'가 오만 무산담 연안 인근에서 갑자기 항로를 변경해 180도 회전한 뒤 페르시아만 깊숙한 곳으로 회항했다고 전해짐. 회항이 이뤄진 곳은 이란의 라라크 섬(Larak Island)과 무산담 반도 사이로, 이곳에서 유조선이 통행을 포기하고 회항했다는 것은 호르무즈 해협의 실질적인 봉쇄가 시작됐음을 시사한다고 알려짐. 앞서 미-이란 휴전 합의에 따라 유조선 2척이 이란의 허가를 받아 해협을 안전하게 통과하며 긴장이 완화됐지만, 이스라엘의 레바논 공습 지속과 이란 측의 '보복 검토' 소식이 전해진 직후 해협 통행이 다시 중단되는 모습. 이에 시장에서는 호르무즈 해협이 다시 폐쇄된 가운데, 석유화학 원료 수급불안이 재차 부각되면서 반사 이익 기대감이 나타났음.▷한편, 언론에 따르면, 주요 식품업체들의 나프타 수급률은 이달 말부터 5월 중순 사이 본격적으로 하락할 전망이라고 전해짐. 나프타 수급률이 하락하면 생산량 차질이 불가피하다며, 전쟁이 길어지면서 석 달 치였던 나프타 비축분이 한 달 치밖에 남지 않은 것으로 알려짐. 특히, 휴전에 따른 영향도 제한적일 것으로 전망. 이번 휴전 결정에 따라 일시적으로 개방될 것으로 예상됐던 호르무즈 해협이 재봉쇄되는 등 불확실성이 여전하기 때문이라며, 해협이 개방되더라도 글로벌 물류 및 나프타 생산 라인의 정상화까지는 적지 않은 시간이 걸린다고 설명.▷이 같은 소식 속 금일 진영, 세림B&G, 한국팩키지, 삼륭물산 등 탈 플라스틱(친환경/생분해성 등) 테마가 상승.방위산업/전쟁 및 테러 : 트럼프 대통령, 나토 일부 회원국 대상 주둔 미군 철수 및 호르무즈 해협 재봉쇄 소식 등에 일부 관련주 상승▷외신에 따르면, 트럼프 미국 대통령이 이란 전쟁을 적극 지원하지 않은 북대서양조약기구(NATO·나토) 일부 회원국들을 대상으로 주둔 미군을 철수한 뒤 협조국에 재배치하는 방안을 검토 중이라고 전해짐. 이 같은 방안은 백악관이 나토를 제재하기 위해 논의 중인 여러 계획 중 하나로, 최근 몇 주간 트럼프 행정부 고위 관리들 사이에서 지지를 얻고 있는 것으로 알려짐. 다만, 외신 보도에서 한국이나 일본과 관련한 내용은 포함되지는 않은 것으로 전해짐.▷또한, 언론에 따르면, 이스라엘의 레바논 공습과 동시에 호르무즈 해협을 지나는 유조선들의 통행이 멈춰섰다고 전해짐. 이란 해군이 이란 당국의 허가 없이 호르무즈 해협을 통과하려는 선박을 파괴하겠다고 위협했으며,해협 통항이 여전히 차단된 상태라고 알려짐. 또한, 이란이 세계 핵심 에너지 수송로인 호르무즈 해협 통제를 유지하면서 하루 통과 선박 수를 약 10여척 수준으로 제한하는 방안을 추진 중이라는 소식도 전해짐.▷이 같은 소식 속 퍼스텍, 한일단조, 빅텍, 휴니드, 스페코, LIG넥스원 등 일부 방위산업/전쟁 및 테러 테마가 상승.정유/ LPG(액화석유가스)/ 해운 등 : 호르무즈 해협 재봉쇄 소식 등에 일부 관련주 상승▷미국-이란 간 휴전 합의 직후 이스라엘의 레바논 공습이 재개되자 이란 이슬람 혁명수비대(IRGC)가 이를 강력 비난하며 침략 행위가 중단되지 않을 경우 보복하겠다고 경고한 가운데, 이란은 휴전 합의를 파기한 것이라고 주장하면서 호르무즈 해협을 다시 봉쇄한 것으로 전해짐. 이에 미국과 이란의 휴전 발효 후 일시적으로 열렸던 호르무즈 해협이 전면 폐쇄되면서 해협을 통과하려던 유조선들이 급격히 뱃머리를 돌리고 있다고 알려짐.▷한편, 이란이 최근 체결된 2주간의 휴전 기간에도 호르무즈 해협 통제를 유지하면서 하루 통과 선박 수를 약 10여척 수준으로 제한하고 통행료를 부과할 계획인 것으로 전해짐.▷이 같은 소식 속 흥구석유, 중앙에너비스, S-Oil 등 일부 정유/LPG(액화석유가스)/주유소, 흥아해운, STX그린로지스 등 일부 해운 테마가 상승. 또한, 대영포장, 태림포장 등 일부 골판지 제조/제지 및 에탄올 혼합 가솔린이 고유가 해결책으로 부각되며 창해에탄올, MH에탄올 등 일부 주류업(주정, 에탄올 등) 테마가 상승.엔터테인먼트/ 음원/음반 : 주요 엔터사 1분기 영업이익 컨센서스 하회 전망 등에 하락▷하나증권은 1분기 하이브/SM/JYP/YG의 예상 영업이익은 각각 401억원(+85%)/367억원(+13%)/230억원(+17%)/185억원(+94%)으로 SM은 컨센서스에 부합, 하이브/JYP/YG는 하회할 것으로 전망. 1분기는 앨범보다 투어가 많은 비수기이기도 하지만, 3월 BTS의 컴백으로 주요 아티스트들의 컴백이 대부분 2분기에 집중된 영향도 있다고 설명. 산업 자체로는 지속적인 신인 그룹 데뷔와 가속화된 수익화, 그리고 MD등 2차 판권의 구조적 성장으로 사상 최대 실적이 이어질 것이나, 단기 디레이팅 혹은 기간 조정 가능성을 반영해 목표 P/E를 약 10% 하향하며 목표주가도 10% 내외로 하향 조정한다고 밝힘.▷다만, 1분기를 저점으로 실적 모멘텀이 확대될 것이라고 언급.▷이와 관련, 와이지엔터테인먼트, JYP Ent., 하이브, 디어유, YG PLUS, 다날 등 엔터테인먼트/ 음원/음반 테마가 하락.오전장 특징주★(코스피)SK텔레콤(017670) : 실적 회복 기대감 및 앤트로픽 지분가치 부각에 따른 밸류에이션 리레이팅 기대감 등에 급등▷IBK투자증권은 동사에 대해 실적 회복 기대감과 앤트로픽 지분가치 부각에 따른 밸류에이션 리레이팅이 기대된다고 밝힘. 실적은 2분기부터 뚜렷한 개선 흐름이 예상된다며, 매 분기 기저 효과가 예상된다고 설명. 특히, 2025년 8월부터 12월까지 매월 50GB의 추가 데이터를 제공하면서 일부 이용자의 요금제 하향이 발생했으나, 종료 이후 요금제가 정상화되며 올해 3~4분기에는 ARPU 상승 효과에 따른 이익 개선폭이 클 것으로 추정. 연간 실적이 해킹 사고 이전으로 회복 가능할 전망이며, 주당배당금 역시 2024년 수준인 3,540원으로 정상화될 것으로 기대된다고 밝힘.▷한편, 26년 1분기 연결 매출액과 영업이익은 각각 4조4,369억원(-0.4% yoy), 5,340억원(-5.9% yoy)으로 전망된다고 언급. 이동통신 가입자 회복이 예상보다 지연되고 있음에도 불구하고, SK브로드밴드의 견조한 실적이 이를 일부 상쇄하며 낮아진 컨센서스(4조4,015억원/5,069억원)를 소폭 상회할 것으로 예상된다고 설명.▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 90,000원 -> 107,000원[상향]에이피알(278470) : 1분기 호실적 전망 등에 급등▷삼성증권은 동사에 대해 1Q 매출은 5,806억원(+118% y-y), 영업이익은 1,461억원(+168% y-y, OPM 25.2%)이 기대된다며, 영업이익이 또 다시 컨센서스를 19% 상회할 것으로 전망. 동사의 마켓 센싱 및 빠른 제품 구현 역량이 압도적으로 우수하다는 점은 주식 시장 뿐만 아니라 화장품 업계에서 이미 너무나 잘 알려져 있다며, 그럼에도 지속적으로 성장률이 독주하는 것은 경쟁사들이 쉽사리 전략을 베끼기 어렵다는 것을 증명한다고 분석. 특히, 지역별 매출은 미국 2,540억원(258% y-y), 유럽/동남아 등 1,741억원(+166% y-y), 일본 577억원(+97% y-y)로 주요 지역 모두 성장세가 고무적이라고 설명. 영국 아마존/틱톡샵의 첫 진출 성공, 미국 디바이스 순위권 진입 등 덕분이며, 유럽 진출이 본격화돼 26년도 연결 영업이익 +94% y-y 성장을 예상한다고 밝힘.▷아울러 이익 추정치 상향에 따라 목표주가를 기존 대비 35% 상향한 50만원으로 제시한다(12개월 선행 EPS 17,680원에, peer 대비 30%의 프리미엄을 적용한 P/E 28배를 적용)며, 동사의 유럽 정복은 이제 시작이라고 언급.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 370,000원 -> 500,000원[상향]JW중외제약(001060) : 中 간앤리와 '2주 1회' GLP-1 비만신약 라이선스 인 계약 체결에 강세▷전일 장 마감 후 Gan & Lee Pharmaceuticals(간앤리, 중국)와 대사질환치료제 보팡글루타이드(Bofanglutide) 라이선스 인 계약 체결 공시.이번 계약을 통해 동사는 대한민국 내에서 보팡글루타이드에 대한 개발, 허가, 마케팅 및 상업화에 관한 독점적 권리를 확보하게 됐다고 알려짐. 동사는 간앤리에 계약금(Upfront) 500만달러와 단계별 마일스톤 7,610만달러를 지급하며, 전체 계약규모는 8,110만달러임. 마일스톤에는 제2형 당뇨병, 비만, 폐쇄성 수면무호흡증(OSA), MASH(대사이상 관련 지방간염) 등 4개 적응증에 대한 개발, 허가 및 판매 마일스톤이 포함된다며, 경상기술료(Royalty)는 매출 구간별로 정한 비율에 따라 별도로 지급된다고 설명.▷보팡글루타이드는 2주 1회 피하주사(SC) 방식의 GLP-1 수용체 작용제로 개발 중인 합성 펩타이드 신약으로, 동사는 보팡글루타이드가 주 1회 투여가 주류인 현재 GLP-1 시장에서 '투약 편의성'을 경쟁력으로 차별화 우위를 점할 것으로 기대하고 있음.▷이와 관련, 신영섭 동사 대표는 "이번 계약을 통해 빠르게 성장하고 있는 당뇨·비만 중심의 대사질환 분야 포트폴리오를 확대하게 됐다"며, "JW의 검증된 개발 및 허가 역량을 바탕으로 보팡글루타이드의 국내 상업화를 성공적으로 추진해 환자들에게 혁신적인 치료 옵션을 제공하겠다"고 밝힘.세아제강(306200) : 실적 개선 본격화 기대감 등에 강세▷하나증권은 동사에 대해 1분기 매출액과 영업이익은 각각 4,428억원(YoY +16.9%, QoQ +23.2%)과 177억원(YoY -30.7%, QoQ +114.1%)으로 영업이익은 시장컨센서스인 170억원에 부합할 것으로 전망. 상대적으로 마진율이 높은 신규 프로젝트 매출 인식이 가시화되면서, 내수 부문은 기존 적자에서 벗어나 BEP 수준까지 회복한 것으로 파악된다고 설명. 수출의 경우에도 원/달러 환율 상승과 미국 내 단가 인상에 따른 수출 가격 상승이 맞물리며 하이 싱글에 가까운 영업이익률을 기록한 것으로 추정.▷아울러 최근 국내 열연 유통가격이 상승세로 전환된 가운데 동사도 4월부터 국내 강관 가격 인상을 추진하고 있어 전분기와 유사한 수준의 스프레드 유지가 가능할 것으로 예상된다고 설명. 수출의 경우 원/달러 환율과 미국 내수가격 상승의 영향으로 1분기대비 스프레드가 소폭 확대될 전망이라며, 계절적 성수기 진입에 따라 내수 판매는 증가할 것으로 예상되는 반면, 수출은 중동 지역의 지정학적 리스크로 인해 일부 프로젝트가 지연될 가능성이 있다고 설명. 이를 종합적으로 고려한 동사의 2분기 전체 강관 판매량은 24.0만톤(YoY +7.2%, QoQ -0.1%)가 예상되고 영업이익은 232억원(YoY +11.0%, QoQ +31.1%)을 기록할 전망이라고 밝힘.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 200,000원[유지]롯데케미칼(011170) : 석화 구조조정 기대감 등에 강세▷유안타증권은 동사에 대해 올해 호르무즈 해협 봉쇄 영향보다 한국 내에서 가장 빠르게 진행 중인 석유화학 구조조정 효과에 더 주목해야 한다고 밝힘. 3가지 방향으로 석유화학 다운사이징이 진행되고 있는 가운데, 대산 NCC공장(에틸렌 110만톤/년)을 분사해 9월 현대케미칼를 합병시켜 50% 자회사로 전환된다고 밝힘. 여수 NCC공장(에틸렌 123만톤/년)도 비슷하게 분사후 여천NCC에 합병해, 33% 지분법 자회사로 바꿀 계획이라고 설명. 말레이시아 롯데타이탄 NCC 공장(에틸렌 80만톤/년)은 자산매각을 진행하고 있다고 밝힘.▷구조조정이 완료되면, 에틸렌 생산 캐파는 기존 451만톤에서 138만톤으로 줄어드는 대신, 순차입금도 6.7조원에서 3.2조원으로 줄어들게 된다며, 재무구조를 탄탄하게 바꿀 수 있다고 밝힘. 아울러 석화 구조조정이 마무리되면 첨단소재/정밀화학/동박 등 스페셜티 중심으로 재편되는데, 구조조정 후 예상 실적은 매출액 13.1조원(구조조정 전 21조원), 영업이익 5,910억원(영업이익률 4.5%), 지배주주 순이익 2,244억원을 기록할 것으로 전망.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 165,000원[유지]두산(000150) : 전자BG 역대 최고 분기 실적 전망 속 저평가 해소 기대감 등에 강세▷메리츠증권은 동사에 대해 전자BG 1Q26 실적은 기존 대비 각각 4.6%, 5.8% 상향 조정한 매출액 5,755억원(+42.9% YoY), 영업이익 1,524억원(+31.3% YoY, Opm: 26.5%)을 기록할 것으로 전망. 매크로 환경 악화에도 불구하고 전년 2분기를 상회하는 역대 최고 분기 실적과 밸류체인 내 가장 높은 수익성을 동시에 시현할 것으로 예상된다는 점이 긍정적이라고 설명.▷이와 관련, 주력 고객사인 북미 NV사향 매출액은 약 2,700억원(+70.3% YoY)으로 예상되며, GB300 출하 증가에 힘입어 견조한 성장세가 지속되고 있는 것으로 파악된다고 밝힘. 또한, 원자재 가격 상승에 대한 시장 우려가 존재했으나, 반도체 패키징 및 모바일 중심의 판가 인상을 통해 관련 영향을 상당 부분 상쇄한 것으로 판단된다고 설명.▷한편, 1분기 실적 발표를 전후로 전자BG와 대만 경쟁사 EMC(‘26년 P/E 42.4배)와의 밸류에이션 격차가 빠르게 축소될 것으로 전망. 이와 관련, 그동안 동사는 단일 고객사 비중이 높다는 점이 약점으로 지적되어왔지만, 북미 NV사의 하드웨어 세분화·계층화 전략의 수혜의 중심에 위치하고 있다는 점에서, 해당 요소가 오히려 프리미엄 요인으로 전환될 수 있다고 판단.▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 1,700,000원 -> 1,900,000원[상향]현대제철(004020) : 2분기부터 영업실적 개선 전망 등에 상승▷하나증권은 동사에 대해 2분기 계절적 성수기에 진입하며 봉형강 중심의 판매량 증가로 전체 철강 판매는 447만톤(YoY -1.3%, QoQ +3.6%)을 기록할 것으로 전망. 주요 제강사들의 추가 가격 인상이 발표된 만큼 철근 가격의 추가 상승이 가능할 것으로 예상되기 때문에 봉형강은 2분기 스프레드 확대 국면으로 전환될 전망이라며, 판재류의 경우 원료탄 중심의 원재료 가격 상승이 지속되고 있으나, 열연의 경우 수입산 규제 강화로 3월부터 유통가격이 본격적으로 상승세로 전환되었다고 설명.▷이어 동사의 추가 가격 인상 계획과 더불어 아시아 주요 철강사들이 동시다발적인 가격 인상 기조를 고려할 때, 원재료 가격 상승분을 상회하는 판가 인상이 가능할 것으로 예상된다고 분석. 이를 감안하면 2분기 동사의 영업이익은 1,618억원(YoY 59.0%, QoQ +256.0%)을 기록할 전망이라고 밝힘.▷아울러 동사의 현재 주가는 PBR 0.3배 수준으로 밸류에이션 부담도 제한적이라고 설명.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 50,000원[유지]LG화학(051910) : 고유가 장기화에 따른 2차전지 사업 실적 개선 기대감 등에 상승▷한국투자증권은 동사에 대해 이란 전쟁 여파에 따른 고유가 장기화는 전기차 보급(2차전지 판매량 증가)에 긍정적일 수 있다고 밝힘. 아울러 첨단소재 부문 실적에도 긍정적 영향을 미친다고 밝힘. 동사의 실적은 이제 석유화학 산업보다 2차전지 사업에 좌우되며, 고유가에 따른 석유화학 사업의 실적 악화보다 2차전지 판매량 증가에 따른 실적 개선 효과가 더 크다고 밝힘. 이에 다른 석유화학 업체와 달리 동사는 고유가 장기화가 실적에 긍정적일 수 있다고 밝힘.▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 520,000원[유지]KT(030200) : 적극적인 주주환원 정책 전망 등에 상승▷NH투자증권은 동사에 대해 5G 통신망 투자 사이클 종료로 현금흐름이 좋아지는 만큼 공격적인 배당과 자사주 매입 중심의 주주환원 정책이 이어질 것으로 전망. 특히, 5G 투자 사이클 종료에 따라 2028년까지 안정적인 실적 성장이 예상되는 가운데, 올해 예정된 자사주 2,500억원 매입이 완료될 경우 보유 자사주 비중은 5.8% 수준까지 확대될 전망. 아울러 자사주는 외국인 지분율 한도가 낮아지면 바로 소각할 예정이며, 주당 배당 금은 지난해 수준인 2,400원(배당수익률 3.9%)을 최소한 지킬 것으로 분석.▷2025년 반영된 광진구 부동산 개발관련 일회성 매출(약 1.1조원)로 인해 실적의 역기저효과가 존재하지만, 2026년 통신 본업의 수익성 개선과 더불어 부동산, BC카드, 미디어 등 주요 자회사 실적이 더해지며 영업이익(2.13조원, +14.1% y-y, 지난해 일회성 이익 제외)은 성장할 수 있을 전망.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 89,000원[유지]LG에너지솔루션(373220) : 하반기부터 본격적인 실적 모멘텀 기대감 등에 상승▷흥국증권은 동사에 대해 1Q26 잠정 실적은 매출액 6.6조원(QoQ +1.2%, YoY -2.5%), 영업손실 2,078억원(QoQ 적축, YoY 적전)으로 시장 예상치(영업손실 1,397억원)을 하회했다고 밝힘. 이는 북미 EV 수요 부진 현실화 등 때문으로 분석.▷다만, ESS 라인 전환이 진행되는 상반기까지 초기 비용이 반영될 것으로 판단하며, 북미 ESS 생산 체제가 안정화되는 하반기부터 본격적인 실적 모멘텀이 기대된다고 밝힘.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 530,000원 -> 550,000원[상향]삼성SDI(006400) : 1분기 실적 컨센 상회 전망 및 외형 성장 기대감 등에 상승▷유안타증권은 동사에 대해 2026년 1분기 매출액 3.4조원(-13% qoq, +6% yoy), 영업이익 -2,322억원(적지)으로 컨센서스 영업손실 2,809억원 대비 상회하는 실적이 예상된다고 밝힘. 이는 소형전지 파워툴 수요 개선 및 BBU 수요 견조, 1분기 ESS 비수기임에도 불구 미국 라인 가동 본격화로 인한 AMPC 인식이 본격화되고 있기 때문 등으로 분석.▷아울러 동사는 랙 내부 BBU(원통형)부터 고출력 UPS(각형), 대규모 Grid향 ESS(SBB)까지 전 영역을 아우르는 계층형 ESS를 보유하고 있다고 밝힘. 특히 2026년 말 LFP 기반 SBB 2.0까지 양산이 본격화되면서 전계층 수주 및 외형성장이 기대된다고 밝힘. 또한, 동사의 단순화된 SCM 역량은 유지보수 효율이 곧 마케팅 경쟁력이 되는 북미 온사이트 전력 시장에서 강력한 수주 기반이 될 것으로 판단된다고 밝힘.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 520,000원 -> 620,000원[상향]코오롱인더(120110) : 1분기 영업이익 시장기대치 상회 전망 등에 소폭 상승▷IBK투자증권은 동사에 대해 올해 1분기 영업이익은 510억원(QoQ +422.2%)으로, 시장 컨센서스를 크게 상회할 것으로 전망. 패션부문의 계절적 비수기 영향에도 불구하고, 전분기에 반영됐던 일회성 비용이 소멸되는 가운데, 주력인 산업자재/화학부문의 견조한 수익성이 실적 개선을 견인할 것으로 예상.▷아울러 약 340억원을 투자해 올해 4월말 김천 2공장 내 mPPO 생산능력 증설을 완료할 예정이라며, mPPO는 AI 반도체, AI 서버, 6G용 고성능 PCB에 적용되는 CCL용 저유전 소재로, 이번 증설은 화학부문의 포트폴리오가 범용 석유화학 중심에서 고부가 전자소재 중심으로 전환되는 변곡점이 될 것이라고 밝힘.▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 86,000원 -> 100,000원[상향]한국콜마(161890) : K-인디 브랜드 수출 증가 수혜 기대감 등에 소폭 상승▷KB증권은 동사에 대해 별도법인의 견고한 성장성과 한국 화장품 대표 ODM으로서의 글로벌 위상이 주가에 반영되어야 할 때라고 밝힘. 이와 관련, 별도법인 내 K-인디 브랜드의 성장 기여도가 확대되며 실적 성장이 두드러질 전망이라고 언급. 과거 1~2년간 비중이 높았던 레거시 고객사의 물량 축소가 완화되는 가운데, 고성장 인디 브랜드 비중이 확대되며 이들의 성장률이 부각될 것으로 보인다고 분석. 특히, 동사는 선크림과 스킨케어 중심으로 70% 이상의 수주 비중을 보유할 만큼 해당 카테고리에 강한 제조 경쟁력을 보유하고 있는데, 글로벌 시장에서 스킨케어/선제품이 K-뷰티 수출을 지속적으로 주도하고 있는 만큼 K-인디 브랜드들의 수출 증가에 따른 직접적인 수혜가 예상된다고 밝힘.▷아울러 글로벌 MNC로부터의 플래그십 스킨케어 제품 수주를 받았다는 점은 의미가 크다며, 이는 K-ODM의 제조력이 전통 화장품 강국으로부터도 인정받고 있음을 보여주는 사례로, 동사는 해당 흐름을 선도하며 글로벌 레퍼런스를 축적하고 있다고 언급. 또한, 동사의 현 주가 12M Fwd P/E 10.8배는 여전히 저평가로, 업사이드가 크다고 언급. K-인디 성장 위주 펀더멘털 개선이 두드러지며 리레이팅 여지가 충분한 가운데, 글로벌 MNC 물량 확대와 K-ODM의 글로벌 위상 레벨업을 감안하면 추가적인 밸류에이션 리레이팅도 가능하다고 밝힘.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 96,000원 -> 115,000원[상향]INVENI(015360) : 주식분할 후 변경상장 첫날 소폭 상승▷주식분할 결정에 따라 지난 4월6일부터 거래가 정지됐던 동사의 주권매매거래가 금일 재개됨. 한편, 동사는 지난 2월 1주당 가액 5,000원을 1,000원으로 분할하는 주식분할을 결정한 바 있음.해성디에스(195870) : 1분기 실적 부진 전망 등에 하락▷유진투자증권은 동사에 대해 1분기 실적은 매출액 1,843억원(YoY +34%, QoQ +2%), 영업이익 190억원(YoY +5,316%, QoQ -13%, OPM 10.3%)으로 당사 기존 추정치와 컨센서스를 하회할 것으로 전망. 매출액은 당초 추정치에 부합했으나, 주요 제품 원가 상승과 판가 인상 사이의 시차로 인해 1분기 수익성이 소폭 훼손됐다고 밝힘.▷다만, 당초 추정치를 하회한 1분기 실적은 아쉽지만 원가 상승과 판가 인상 사이의 시차에 따른 일시적 부진으로 판단된다고 밝힘.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 82,000원[유지]삼익THK(004380) : 상장유지 결정으로 인한 거래재개 첫날 하락▷전일 장 마감 후 공시를 통해 한국거래소가 동사의 상장적격성 여부 심의를 위하여 기업심사위원회를 개최(2026.4.8.) 하였으며, 동사에 대해 상장유지를 결정했다고 밝힘.▷한편, 동사는 지난해 5월12일 상장적격성 실질심사 사유 발생으로 거래정지 된 바 있음.▷아울러 경영투명성 강화를 위한 경영개선계획 이행 및 추진 계획 공시.오전장 특징주★(코스닥)엠플러스(259630) : 전고체 배터리 양산 핵심 기술 개발 완료 및 파일럿 장비 수주 성공 소식에 급등▷동사는 언론을 통해 전고체 배터리 양산의 난제로 알려진 핵심 보틀넥(Bottleneck) 해결을 위한 장비 기술 개발을 완료하고 파일럿 장비 수주에 성공했다고 밝힘. 이번 성과는 동사가 조립 공정 핵심 기업에서 나아가 전극 공정까지 사업 영역을 확장하며 전고체 배터리 생산전 공정 대응 체계를 갖추는 중요한 전환점이 될 것으로 기대된다고 알려짐.▷이와 관련, 동사 관계자는 "선제적인 혁신 기술 개발과 파일럿 수주 실적 등을 기반으로 전고체 배터리 장비 시장의 선점 기회를 확보하기 위해 노력하고 있다"며, "현재 다수의 글로벌 전고체 배터리 제조사 파일럿 라인에 장비를 공급 완료하였고, 양산 전환 시 대규모 추가 수주로 이어질 것으로 기대하고 있다"고 밝힘.에스투더블유(488280) : 저평가 분석 등에 급등▷신한투자증권은 동사에 대해 다크웹 등 이종 데이터 교차분석 기술로 인터폴, 경찰정 및 해외 레퍼런스까지 보유하고 있다며, 매출 대부분이 SaaS이고 리텐션율이 100%에 가까워 흑자전환이 유력하다고 밝힘. 특히, 올해 초 Anthropic Claude 등장 이후 S/W 기업의 위기감이 조성됐지만, 에이전트에 대체되지 않을 경쟁력은 특화 도메인, 특화 데이터에서 나올수 있다고 밝힘.▷한편, 상장 이후 오버행을 소화하며 주가가 공모가 수준까지 하락했지만, 2026년 예상실적 기준 “EV/Sales” 6배로, 아크릴(9배), 노타(28배) 등 추정치가 존재하는 AI S/W 유사기업 중 가장 저평가 상태에 있다고 밝힘.삼천당제약(000250) : 대주주 블록딜 의혹 및 특허권 논란 속 美 규제 표준 ‘대만 특허 등록’ 완료 소식 등에 강세▷최근 대주주 블록딜 의혹과 특허권 관련 논란에 휩싸이고 있는 동사는 전일 언론을 통해 경구용 약물전달 플랫폼인 '에스패스'(S-PASS)가 대만 지식재산권청(TIPO)으로부터 특허 등록 결정을 받았다고 밝힘. 이번 대만 특허는 위탁연구 파트너인 서밋바이오테크를 출원인으로 진행됐으나, 실질적인 소유권과 상업화 권리는 동사에 귀속된다고 설명.▷2018년 체결된 포괄적 연구용역 계약에 따라 모든 연구개발비와 인건비를 전액 부담하고 있으며, 계약 조항에 의거해 특허권을 포함한 모든 법적 권리를 자사가 독점적으로 보유하고 있다고 설명. 이번 특허 취득은 글로벌 규제 표준에 부합하는 기술 실체를 공인받은 것으로, 향후 주요국 특허 권리화의 이정표가 될 전망임.비투엔(307870) : 데이터 품질관리 솔루션 'SDQ’ 소규모 지자체 공공데이터 품질관리 대응 지원 소식에 상승▷동사는 언론을 통해 데이터 품질관리 솔루션 ‘SDQ(에스디큐)’가 2026년 공공데이터 품질관리 및 실태평가 대응에 어려움을 겪는 소규모 지자체와 공공기관의 실무 부담을 줄이는 대안으로 주목받고 있다고 밝힘. 공공데이터 품질관리 수준진단·평가 제도가 고도화되면서 체계적인 대응의 중요성이 커지고 있으나 IT 전담 인력이 부족한 소규모 지자체의 경우 평가 대응 자체가 쉽지 않은 상황이며, 이에 SDQ의 핵심 경쟁력인 ‘자동화’ 기술을 소규모 기관의 환경에 맞춰 최적화하며 실질적인 대안을 제시.▷실제로 ‘SDQ’를 도입한 소규모 지방자치단체 현장에서는 “자동화 기술 덕분에 업무 생산성이 개선된 것은 물론 공공데이터 평가 대응의 안정성까지 확보했다”는 긍정적인 평가가 이어지고 있으며, 박순혁 솔루션실장은 “데이터 품질 관리는 단순히 평가 점수를 얻기 위한 수단이 아니라 행정 서비스의 신뢰도를 결정짓는 핵심 기반”이라며 “‘SDQ’의 자동화 기술을 통해 규모가 작거나 복잡한 기술 지식 없는 현장에서도 데이터 품질의 상향 평준화를 이룰 수 있도록 적극 지원하겠다”고 밝힘.유티아이(179900) : 애플 폴더블 UTG '1차 협력사' 가능성 시사 소식 에 상승▷전일 언론에 따르면, 동사가 애플의 첫번째 폴더블 제품 울트라신글래스(UTG) 1차 협력사 선정 가능성을 시사한 것으로 전해짐. 이와 관련, 동사는 8일 배포한 전환사채(CB) 상환청구 관련 보도자료에서 "북미 고객사의 1차 벤더로서 하반기 양산 개시를 앞두고 있어, 신규 투자자의 지속적인 관심을 받고 있다"고 밝혔음.▷한편, 업계에선 애플의 첫번째 폴더블 제품 UTG 상단과 하단 모두 중국 렌즈테크놀러지가 퍼스트 벤더로 납품하는 것이 확정적이란 관측이 우세하며, UTG 상단 세컨드 벤더로 동사, UTG 하단 세컨드 벤더로 BL을 검토 중인 것으로 알려졌음.티앤알바이오팹(246710) : 1분기 매출액 호조에 상승▷26년1분기 실적발표, 연결기준 매출액 86.91억원(전년동기대비 +45.94%).카나프테라퓨틱스(0082N0) : AACR서 이중항체 면역항암제 'KNP-101' 유효성·안전성 발표 예정 소식에 상승▷동사는 언론을 통해 오는 17일(현지시간) 시작하는 '미국암연구학회(AACR) 2026'에서 이중항체 면역항암제 'KNP-101'의 연구 결과를 발표한다고 밝힘. 동사와 동아에스티가 공동 연구개발 중인 KNP-101은 활성이 최적화된 인터류킨-12 변이체(IL-12 Mutein)에 섬유아세포 활성화 단백질(FAP)을 표적하는 기술을 접목했으며, 이번 AACR 2026에서 KNP-101 반복투여 시 인터페론 감마(IFN-γ)의 조절 양상에 대한 연구 결과를 공개할 예정.▷동사는 다양한 종양 모델(CT26, MC38, EMT6 등)에서 KNP-101의 투여 간격과 용량을 조절하며 IFN-γ의 변화를 분석했으며, 그 결과 KNP-101을 반복투여 했을 때 종양 미세환경에서는 IFN-γ 유도를 통해 종양 성장이 억제된 반면, 전신에서는 IFN-γ 노출이 최소화되는 것을 확인했다고 밝힘. 이는 반복투여 환경에서도 종양 내 항종양 면역 활성은 유지하면서 전신 독성은 낮출 가능성을 시사하는 결과라고 설명.RF머트리얼즈(327260) : AI데이터센터향 설비투자를 위한 281.50억원 규모 유상증자 결정에 소폭 상승▷전일 장 마감 후 시설자금 등 확보 목적으로 500,000주(281.50억원) 규모 주주배정후 실권주 일반공모 유상증자 결정(예정발행가:56,300원,1주당 약 0.06주 배정,청약예정:2026년 06월 18일~2026년 06월 19일(구주주),상장예정:2026-07-09) 공시.▷동사는 이번 유상증자를 통해 조달한 자금을 AI 데이터센터 관련 부품 수요 증가에 대응하기 위한 설비 투자 및 생산확 대에 따른 원재료 구매 등 운영자금 등으로 사용할 계획이며, 이를 기반으로 생산 역량을 강화하고 미래 성장동력 확보에 속도를 낼 방침임.▷또한, 최대주주인 RFHIC도 이번 유상증자에 100% 참여할 계획으로, 최대주주의 유상증자 참여는 책임경영 의지를 대외적으로 공표하는 데 의미가 크다고 회사 측은 설명했음.플루토스(019570) : 50% 비율 감자 및 주식병합 결정 속 약세▷전일 장 마감 후 50.0% 비율의 감자 결정(기준일:2026-06-08, 상장예정:2026-06-23) 및 1주당 가액 500원을 1,000원으로 병합하는 주식병합 결정(상장예정:2026-07-17) 공시.@인포스탁