오전장★테마동향강세 테마 : 화학섬유, 희귀금속(희토류 등), 플렉서블 디스플레이, 강관업체(Steel pipe), 3D 프린터, 남-북-러 가스관사업, 전자파, 폴더블폰, 스마트팩토리(스마트공장), 보톡스(보툴리눔톡신), 사물인터넷, 증강현실(AR), CCTV＆DVR, 마이크로 LED, 조선, OLED(유기 발광 다이오드), 국내 상장 중국기업, 정유, 조선기자재, 마스크, 피팅(관이음쇠)/밸브 등...약세 테마 : 증권, 은행, 토스(toss), STO(토큰증권 발행), 해운, 야놀자(Yanolja), 창투사, 마이데이터, 웹툰, 손해보험, 유심(USIM), 스포츠행사 수혜(올림픽, 월드컵 등), 미디어(방송/신문), 2차전지(생산), 비만치료제, 생명보험, 코로나19(음압병실/음압구급차), 슈퍼박테리아, 건설 중소형, 탄소나노튜브(CNT), 탈모 치료, 테마파크, 마이코플라스마 폐렴, 백화점, 편의점, 여름, 폐배터리, 카카오뱅크(kakao BANK), 엔터테인먼트, 도시가스, NFT(대체불가토큰) 등... [특징 테마]철강 중소형/ 강관업체(Steel pipe) 등 : 하이스틸, 美 상무부로부터 강벽사각파이프 덤핑제로 결정 소식 등에 상승▷일부 언론에 따르면, 하이스틸이 미국 상무부(DOC)로부터 강벽사각파이프(구조관)에 대한 '덤핑제로' 결정을 받은 것으로 확인됐다고 전해짐. 이번 결정으로 하이스틸은 관세 영향에서 벗어나 영하 196도의 극저온 환경을 견디도록 개발한 고망간 강관 기술로 알래스카 액화천연가스(LNG) 개발까지 노려볼 수 있게 됐다고 알려짐. 또한, 내지진용 대형각관을 일본 사업연속성계획(BCP) 인증을 통과해 공급을 시작한 하이스틸은 내년부터 대량 공급도 기대하고 있음.▷이와 관련, 하이스틸 관계자는 “미국 상무부가 2022년 9월 1일부터 2023년 8월 31일까지의 검토 기간 하이스틸의 제품이 정상 가격보다 낮은 가격으로 판매되지 않았다고 판단한 사실이 맞다”고 밝힘. 이로써 미국 사업의 큰 위험이 해소되면서, 향후 미국의 알래스카 LNG 개발 사업이 추진될 경우 강관 사업의 진출도 기대해볼 수 있게 됐음.▷이 같은 소식 속 하이스틸을 비롯해 동양철관, 넥스틸, 신스틸, 대동스틸 등 철강 중소형, 강관업체(Steel pipe) 테마가 상승. 또한, 비엠티, 성광벤드, 한국카본, SNT에너지, 대창솔루션 등 피팅(관이음쇠)/밸브, LNG(액화천연가스) 등 알래스카 LNG 관련주도 상승.희귀금속(희토류 등) : 애플, 美 MP머티리얼스와 5억 달러 규모 희토류 자석 공급계약 소식 등에 상승▷외신에 따르면, 애플은 미국의 희토류 채굴 및 정제 기업인 MP머티리얼스와 5억 달러 규모의 희토류 자석 공급 계약 및 공정 설비 구축 협력 계약을 맺었다고 전해짐. 양사는 텍사스주 포트워스에 애플 제품 전용 자석 제조공정을 신설, 2027년부터 아이폰·아이패드·애플워치·맥북 등에 투입할 희토류 자석 공급을 시작할 예정이며, 캘리포니아에는 희토류 재활용 공정도 공동 설립해, 폐기물에서 추출한 소재를 차세대 제품에 활용한다는 방침임. 애플이 미국 희토류 업체에 대규모 투자를 감행한 것은 도널드 트럼프 미국 행정부의 거센 공급망의 미국 내 이전 요구 압박이 영향을 미친 것으로 예상되고 있음.▷이와 관련, 애플은 "혁신의 뿌리가 미국에 있다"며, "희토류 내재화와 재활용 투자 등을 통해 공급망 최적화, 현지 일자리 창출, 지속가능성까지 도모하겠다"고 언급. 이어 전문가를 신규 채용해 미국 내 희토류 자석 제조 인력 육성 프로젝트도 병행한다고 강조했음.▷이 같은 소식 속 성안머티리얼스, 노바텍, 삼화전자, 현대비앤지스틸 등 희귀금속(희토류 등) 테마가 상승.중국 소비 관련주 : 한중 관계 개선 기대감 지속 등에 상승▷언론에 따르면, 이재명 대통령이 올해 10월 경주에서 열리는 아시아태평양경제협력체(APEC) 정상회의의 회원국 정상들에게 초청 서한을 발송한 것으로 전해짐. 강유정 대통령실 대변인은 전일 브리핑을 통해 “이 대통령이 올해 APEC 정상회의가 10월31일부터 11월1일까지 경주에서 개최될 예정임을 알리면서 회원국을 초청한다는 내용의 서한을 14일 발송했다”고 밝힘. APEC에는 한국을 포함해 미국, 일본, 중국, 러시아 등 21개국이 회원으로 가입돼 있으며, 이 대통령은 20개국 전체에 서한을 보낸 것으로 전해짐.▷특히, 강 대변인은 시진핑 중국 국가주석의 참석 가능성에 대한 질의에 "서한을 보낸 대상에 중국이 포함돼 있다"면서 "(참석 국가는) 최종적으로 정리가 된 이후에 발표될 것"이라고 답변했음. 지난 12일 정규재 전 한국경제신문 주필이 자신의 유튜브 채널에서 앞서 11일 있었던 오찬 회동에서 이재명 대통령이 시 주석의 APEC 정상회의 참석을 언급했다고 밝힌 바 있어 시 주석의 방한 기대감이 커지고 있으며, 이에 한국과 중국의 관계가 나아지고 한한령(한류 제한령) 해제에 대한 기대감도 커지는 모습.▷이 같은 소식 속 청담글로벌, 한국화장품, 네오팜, 엔에프씨, 코리아나, 바이오비쥬, 뷰티스킨 등 화장품, 헝셩그룹, 오가닉티코스메틱 등 국내 상장 중국기업, 코텍, 롯데관광개발 등 카지노 테마가 상승.반도체 관련주 : 美, 엔비디아 H20 칩 中 수출제한 조치 해제 속 엔비디아(+4.04%) 사상 최고치 경신 등에 일부 관련주 상승▷지난밤 美 증시가 CPI 반등 속 인플레이션 우려 등에 혼조세를 보인 가운데, 시가총액 1위인 엔비디아(+4.04%)는 미국 정부가 동사의 H20 칩에 대한 중국 수출 제한 조치를 해제하면서 강세를 보였음. 엔비디아 주가는 사상 처음으로 170달러를 넘어서며 사상 최고치를 재차 경신했음. 중국을 방문 중인 젠슨 황 엔비디아 최고경영자(CEO)는 미국 정부가 자사 인공지능(AI) 칩 H20의 중국 수출을 승인했다고 밝힌 가운데, "우리는 중국 시장에 H20 칩을 판매하기 시작할 것"이라며, "H20이 빨리 발송되기를 매우 기대하고 있다. 매우 기쁘게 생각하며, 이것은 매우, 매우 좋은 소식"이라고 언급했음.▷흥국증권은 보고서를 통해 그간 대중 수출 통제 품목에 해당되는 AI 반도체는 NVIDIA GPU 기준, H100('22년 10월)에서 H800('23년 10월), 최근엔 H20('25년 4월)까지로 확대되어 왔다고 밝힘. 이에 중국 AI 가속기 시장은 Huawei 중심의 로컬 업체에게 상당 부분 넘어갈 가능성이 높아진 상황이었지만, 전일 발표된 H20 수출 재개 소식은 이러한 우려를 잠식시켜 NVIDIA 뿐 아니라 글로벌 AI 반도체 공급망 전반에 긍정적이라고 밝힘. 이에 국내 HBM 공급 업체인 삼성전자와 SK하이닉스 모두에게 수혜가 기대된다고 언급.▷이에 금일 유진테크, 코세스, 프로텍, 코미코, 미래반도체, 이오테크닉스, 사피엔반도체 등 일부 반도체 관련주가 상승.스테이블코인 등 : 美 가상자산 3법 절차 표결서 제동 소식에 하락▷언론에 따르면, 美 공화당은 디지털 자산 관련 규제를 명확히 하는 ‘클래러티 법안’, 연방준비제도의 CBDC(중앙은행 발행 디지털화폐) 발행을 금지하는 ‘CBDC 감시 국가 방지법안’, 스테이블코인의 제도권 편입을 의도하는 ‘지니어스 법안’ 등을 통과시킬 계획이었지만, 전일(현지시간) 이들 3개 법안의 심의 시작을 위한 절차적 표결이 196대 222로 부결됐음.▷법안 통과를 주도하고 있는 공화당 미 하원 지도부는 이 법안들을 각각 심의하고자 했는데 민주당은 ‘지니어스 법안’과 ‘CBDC 감시 국가 방지법안’을 묶고 ‘지니어스 법안’에 수정이 필요하다고 주장했음.▷이 같은 소식에 미투온, 한국정보인증, 아이티아이즈, 아톤, NHN, FSN, 네오위즈홀딩스 등 스테이블코인/STO(토큰증권 발행)/핀테크(FinTech)/전자결제(전자화폐)/가상화폐(비트코인 등) 테마가 하락.오전장 특징주★(코스피)KCC(002380) : 정책 변화에 따른 높은 자사주 비중 가치 주목 분석 등에 강세▷LS증권은 동사에 대해 자사주 지분은 17.4%로 정유화학섹터에서 높은 수준이라며, 정책 변화로 자산가치 및 주당 가치 재고 가능성이 증가했다고 밝힘. 지난 9일 자사주를 취득한 뒤 1년 이내에 반드시 소각하도록 의무화하는 내용의 상법 개정안이 발의됐으며, 이후 차규근의원의 발의 내용에는 대통령령이 정하는 예외 경우 제외시 6개월 이내 의무소각하도록 했다고 언급.▷아울러 동사가 12년1월 삼성물산 지분 17.0%를 인수하고, 2015년 삼성물산 자사주 5.76%를 매입해 현재 삼성물산 10.01%를 보유하고 있다며, 최근 급증한 삼성물산 주가에 따라 보유 금융자산의 가치도 증가했다고 언급. 이어 이자비용 및 차입금을 감안할 때 상승한 보유 금융자산을 활용할 필요성이 늘고 있다고 판단한다고 밝힘.▷투자의견 : HOLD -> BUY[상향], 목표주가 : 342,000원 -> 442,000원[상향]지누스(013890) : 주요 생산기지 인도네시아, 미국과 관세 협상 타결 소식에 강세▷도널드 트럼프 미국 대통령은 15일(현지시간) 인도네시아와의 무역 협상을 타결했다고 밝힘. 트럼프 대통령은 자신이 설립한 소셜미디어(SNS) 트루스소셜에 올린 2개의 게시글과 펜실베이니아주 피츠버그로 떠나기 전 백악관에서 취재진에게 한 발언을 통해 "오늘 인도네시아의 존경받는 프라보워 수비안토 대통령과 통화한 뒤 인도네시아와 중요한 (무역) 협상을 최종 타결했다"고 언급했음. 이어 "인도네시아는 우리(미국)에게 수출하는 모든 상품에 19%의 관세를 지불할 것이며, 미국에서 인도네시아로 수출하는 상품은 관세 및 비관세 장벽이 면제된다"고 설명.▷이 같은 소식에 인도네시아에 생산법인을 보유한 동사가 시장에서 부각.HD현대미포(010620) : 하반기 믹스 개선 전망 등에 상승▷대신증권은 동사에 대해 5월 말 기준, 상선 누적 신규수주는 총 28척, 수주금액은 19억불로 연간 수주목표치 38억불의 50.5%를 달성했다고 밝힘. 동사의 주력 선종인 피더 컨테이너선은 노후선대 교체 수요로 발주세가 지속되고 있어 선가도 안정적으로 상승 중이고, 2023년 이후 수주한 고수익의 MR P/C선의 비중은 하반기에 60% 수준으로 증가하며 믹스 개선 지속을 예상한다고 언급.▷이어 LNGC에 대한 발주는 부진했지만 벙커링선에 대한 발주는 꾸준히 이어지고 있다며, 현재 고수익으로 분류되는 MR P/C선의 매출 비중은 2026년부터 하락하는데 해당 부분을 LNG BV가 대신하며 수익성 하락을 방어할 것이라고 설명.▷한편, 2025년 2분기 실적은(증감율은 yoy) 매출액 1조2,494억원(+10.7%), 영업이익 749억원(+329.7%), 영업이익률 6.0%로 컨센서스 대비 소폭 하회할 것으로 전망.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 190,000원 -> 210,000원[상향]풍산(103140) : 방산가치 재평가 기대감 등에 상승▷NH투자증권은 동사에 대해 최근 주가는 이스라엘의 이란 핵시설 공습 3일 전(6월10일)부터 급등하여 전일 종가 기준 135% 상승했다며, 같은 기간 LME 구리 가격이 큰 변화가 없었음을 고려하면 최근 주가 급등은 그동안 저평가 받아왔던 방산부문 가치에 대한 시장의 재평가로 본다고 밝힘. 이어 동사는 국내 유일의 탄약 생산 업체로 소구경부터 대구경까지 다양한 탄약을 만들고 있어 올해도 성장이 지속될 전망이라며, 동사를 제외한 국내 주요 방산주 5개는 12개월 선행 PER(주가수익비율)이 20∼40배에 거래되는데, 동사는 최근 주가 급등에도 PER이 약 15배 수준에 그쳐 매력이 있다고 분석.▷아울러 LME에서는 미국의 50% 관세 부과로 인한 수요 둔화 우려와 투기 세력의 포지션 해소로 구리 가격이 약세인 반면, CME에서는 급등했다며 구리 실물에 대한 수요가 공급보다 많은 상황이 지속되는 점을 고려하면 중장기적으로 구리 가격은 우상향할 수 있을 것으로 추정. CME 구리가격 상승은 동사 미국 생산법인인 PMX에는 긍정적으로 작용한다고 언급.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 149,000원 -> 193,000원[상향]오리온(271560) : 6월 해외매출 부진 분석 등에 하락▷전일 장중 25년6월 실적 발표, 매출액 2,450억원(전년동월대비 +7.08%), 영업이익 364억원(전년동월대비 +0.83%).▷이와 관련, NH투자증권은 동사에 대해 중국 법인은 지난 4~5월 대비 경쟁사들의 할인 프로모션 관련 부정적 영향이 완화되었으나 아직까지는 기대만큼 매출 성장률이 회복되지 못했다고 언급. 베트남 법인 또한 경기 둔화 영향으로 매출 성장률이 둔화된 점이 아쉽다고 분석. 이에 대한 대응으로 주요 법인들이 일제히 가성비 제품 비중 확대를 추진 중인 만큼 성과를 지켜볼 필요가 있다고 밝힘.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 140,000원[유지]SBS(034120) : 동사 직원, '넷플릭스 협업' 미공개 정보 주식 매수 정황 소식 속 하락▷금융위원회가 미공개 정보를 이용해 시세 차익을 올린 혐의로 동사 직원을 수사하는 가운데, 동사 측이 해당 직원을 즉각 면직했음. 동사는 전일 "금융위원회로부터 자본시장법 위반 혐의로 동사 직원 한명을 조사중이라고 통보받았고, 확인 결과 해당 직원은 직무 중 취득한 '미공개 정보'를 활용해 동사 주식을 다량 매수한 뒤 차익을 취한 것으로 파악됐다"며, "확인된 사실을 근거로 해당 직원을 면직 처리했고, 금융위원회의 관련 조사에 적극 협조하기로 했다"고 밝힘.▷금융위 자본시장조사과는 동사 직원 A 씨가 자사 주식의 호재성 정보를 미리 알고 싸게 샀다 비싸게 판 혐의를 잡고 서울 양천구 목동 동사 사옥 사무실 등을 압수수색한 바 있음. A 씨는 동사가 지난해 말 최대 OTT 업체인 넷플릭스와 전략적 파트너십을 맺는다는 미공개 정보를 미리 알고, 동사 주식을 대량 매수한 혐의를 받았음. 금융위는 직원 A 씨가 최대 수억 원의 시세차익을 올린 것으로 추정하고 있으먀, 직원 A 씨 외에도 다른 직원들도 미공개 정보를 이용해 자사 주식을 사고판 정황이 있다고 보고 수사 범위를 넓히고 있는 것으로 알려짐.오전장 특징주★(코스닥)톱텍(108230) : SK온 각형 배터리 관련 조립공정 핵심 장비 담당 소식에 상한가▷일부 언론에 따르면, SK온이 각형 배터리 파일럿 라인 설치 작업에 들어간 가운데, 조립공정의 핵심 장비는 동사가 담당한다고 전해짐. 동사는 SK온 파우치형 배터리 조립공정 장비 가운데 양·음극 탭(Tab)을 이어 붙이는 탭 웰딩(Tab Welding), 배터리 내부 소재와 파우치 필름을 결합하는 패키징(Packaging) 장비를 공급한 바 있으며, 이번 각형 배터리 조립공정 장비 수주로 신사업으로 추진하는 원통형 배터리 장비 사업도 탄력이 붙을 것으로 전망되고 있음.코스텍시스(355150) : 총 594억원 규모 방열 스페이서 공급계약 체결 소식에 급등▷동사는 언론을 통해 총 594억원 규모의 방열 스페이서 공급 계약을 체결하고, 본격적인 양산에 돌입했다고 밝힘. 이번 계약은 2025년 7월부터 2027년 12월까지 공급이 이뤄지며, 분기별 확정 발주 방식으로 납품이 진행된다고 알려짐. 특히, 이번 수주는 미국의 반도체 기업 T사에 공급되는 것으로, T사는 AI, 데이터센터, GPU 등 분야에서 고성능 전력 반도체를 선도하는 글로벌 기업이라고 전해짐.▷이와 관련, 동사 관계자는 "자사는 SiC·GaN 기반 전력반도체 산업 분야에서 글로벌 리더십 확보를 위한 기술 개발 및 고객사 확장 전략을 가속화하고 있다"며, "앞으로도 지속적인 기술 차별화와 글로벌 공급망 확장을 통해 반도체 열관리 시장의 핵심 파트너로 자리매김해 나갈 계획"이라고 언급.스맥(099440) : SNT그룹, 동사 최대주주 재등극 속 적대적 M&A 가능성 부각에 급등▷전일 언론에 따르면, SNT그룹이 코스닥 상장사인 공작기계 기업인 동사의 최대주주에 다시 올라선 가운데, 시장 일각에서는 SNT그룹이 적대적 인수합병(M&A)을 노리고 있는 게 아니냐는 관측이 나오고 있음. 이와 관련, SNT 측은 지난달 말 동사의 주요주주로 등장한 이후 한 달도 안 돼 최대주주 지위를 재탈환했으며, 동사가 주주배정 유상증자로 최대주주를 잠시 되찾기도 했으나, SNT 측이 장내에서 꾸준히 지분을 매입하며 다시 지분율을 역전한 것으로 전해졌음. 동사 측은 “SNT 측으로부터 단순 투자 목적이라는 점을 전달받았다”며, “현재 경영 안정성 확보를 위한 대응 방안을 검토하고 있다”고 밝힘.▷한편, 동사는 최근 사모펀드(PEF) 운용사인 릴슨PE와 손잡고 업계 2위 사업자인 현대위아 공작기계 사업부를 인수하며 사세를 키우고 있으며, 최근 세종텔레콤이 운영하던 5G 특화망(이음5G) 사업을 양수한 바 있음.에코마케팅(230360) : 50억원 규모 자사주 취득 결정에 급등▷전일 장 마감 후 주주가치 제고 목적으로 보통주 539,375주(50.00억원) 규모 자사주 취득 결정(기간:2025-07-16~2025-10-15) 공시.파인엠텍(441270) : 애플 폴더블폰 진입 기대감 등에 급등▷유안타증권은 동사에 대해 애플향 폴더블폰으로 진입할 가능성이 높을 것으로 전망. 이와 관련, 동사는 경쟁사 대비 대규모 공급을 안정적으로 납품한 경험을 보유하고 있으며, 다년간의 폴더블 스마트폰향 내장힌지 공급을 통해 다양한 소재를 활용한 경험과 가공 기술 노하우를 보유하고 있다고 설명. 또한, 베트남 생산기지를 보유하고 있으며, 자동화 라인을 통한 가격경쟁력을 보유하고 있다고 밝힘.▷궈밍치 역시 동사가 폴더블 아이폰에 중요한 역할을 할 것으로 전망했다고 언급. 애플의 첫 폴더블 아이폰에 삼성디스플레이의 주름없는 폴더블 디스플레이 솔루션이 채택이 될 예정인 가운데, 이 기술의 핵심은 메탈 플레이트(내장 힌지)로, 동사가 이를 제조한다고 언급했음. 만약 첫 폴더블 아이폰이 다수의 전망기관의 예상처럼 좌우로 접히는 형태이고, 연간 1,000만대가 판매되며, 동사가 독점적으로 공급을 한다면 동사의 26년도 매출액은 24년 대비 80% 이상 성장될 수 있을 것으로 분석.▷아울러 삼성전자 폴더블폰의 사전예약이 시작된 가운데, 갤럭시 폴더블폰 판매량 개선에 따른 동사의 실적개선도 기대된다고 밝힘.링크솔루션(474650) : 하반기부터 신규 프로젝트 가시화 전망 등에 강세▷SK증권은 동사에 대해 지난 14일 1개월 락업 물량(188만주, 33.7%) 해제에 따른 오버행 해소 구간에 진입한 상황에서 현재 논의중인 다수의 신규 프로젝트가 하반기부터 순차적으로 가시화될 것으로 전망. 하반기에 방산, 로봇 분야에서 신규 수주가 가시화될 것으로 보이는 가운데, 올해 예상 실적은 매출액 204억원(+82.7% YoY)과 영업이익 5억원(흑자전환 YoY)을 기록할 것으로 전망.▷또한, 지난 6월 총 490억원을 투자해 대전에 아시아 최대 규모의 3D 프린팅 파운드리 시설 착공을 시작했으며, 내년 4분기 완공될 예정이라고 밝힘. 초기 생산 캐파는 약 700억원 수준으로 예상되며 완공 이후 대규모 수주 확보를 통한 본격적인 영업 레버리지 효과가 나타날 것으로 전망.▷특히, 26년 대전 공장 완공 시점에 맞춰 이미 글로벌 고객사들과 일부 제품에 대한 수요 협의가 이뤄진 것으로 파악되며, 이에 따라 가동 초기부터 즉각적인 매출 발생이 시작될 것으로 전망. 또한, 전략 물자 통제로 인해 중국 경쟁사들이 해외 진출에 제약을 받는 상황에서, 국내 유일 3D 프린팅 파운드리를 확보하게 될 동사의 시장 선점이 예상된다고 밝힘.솔브레인(357780) : 하반기 실적 개선 전망 등에 강세▷키움증권은 동사에 대해 3Q25 실적이 매출액 2,395억원(-1%QoQ, +9%YoY), 영업이익 450억원(+41%QoQ, +13%YoY)을 기록하며, 전년 동기 대비 성장세로 전환될 것으로 전망. SFS(Sun Fluoro System) 글로벌의 연결 편입 효과, 반도체 소재의 수익성 개선, 2Q25 반영될 것으로 보이는 일회성 비용의 제거 효과 등을 예상하기 때문이라고 밝힘. 이어 4Q25 실적도 매출액 2,465억원(+14%YoY), 영업이익 472억원(+30%YoY)을 기록하며, 전년 동기 대비 크게 성장할 것으로 전망.▷아울러 낮은 밸류에이션(12개월 trailing P/E 10배와 P/B 1.2배)과 자사주 매입·소각(3년간 300억원 이상)은 동사 주가의 하락 위험을 제한할 것이고, 또한 하반기 실적 반등과 선단 공정(1cnm DRAM, HBM4, 10세대 V-NAND, 2nm 파운드리)향 신규 소재 공급이 동사 주가의 반등 모멘텀으로 작용할 것으로 판단한다며, 반도체 소재 업종 top pick으로 제시한다고 밝힘.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 250,000원 -> 260,000원[상향]오스테오닉(226400) : 수출 고성장 전망 및 저평가 분석 등에 상승▷상상인증권은 동사에 대해 2025년 2분기에는 매출액 104억원(YoY +19.7%), 영업이익 24억원(YoY +35.6%)으로 추정된다고 밝힘. 2025년 1분기 수출 비중은 약 38.0%이며, 수출 중심으로 성장하여 2026년에는 수출이 국내 매출을 초과할 것으로 전망. 이어 동사의 연간 매출 구조는 상저하고의 계절적 특성이 있어 하반기 매출규모는 더 크게 확대될 전망이라며, 2025년 연간 연결 매출액이 33.9% 증가한 458억원, 영업이익은 38.8% 증가한 96억원으로 전망된다고 언급.▷아울러 2025년 추정이익 기준 PER은 18.6배 내외라며, 동사의 매출이 연간 20~30%대 성장하고 있어 주가는 저평가권으로 판단된다고 밝힘. 미국 ZimmerBiomet 사향 수출이 2025년 2분기 실적부터 본격 반영되면서 하반기에는 원가율이 하락, 영업이익 성장 폭도 클 것이고, 이러한 실적 성장 모멘텀이 주가에 반영, 하반기 중에 주가수준이 레벨업 될 것으로 예상된다고 언급.▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 9,300원 -> 11,000원[상향]와이바이오로직스(338840) : 다중항체 생산공정 개발 국책과제 선정 등에 상승▷전일 장 마감 후 글로벌 시장 진출형 다중항체의 품질 맞춤형 생산공정 기술 개발 관련 국책과제 선정 공시. 산업통상자원부에서 주관하는 바이오산업기술개발(R&D)사업의 주관연구개발기관으로 선정되어 협약을 체결했으며, 공동연구개발기관은 (재)오송첨단의료산업진흥재단, 연구개발기관 외 기관은 University of Texas Health, Science Center at Houston임. 총 연구기간은 2025년04월01일부터 2029년12월31일(57개월)까지로 총사업비는 81.97억원, 정부출연금 61.50억원, 당사분 정부출연금은 41.50억원(자기자본대비 22.61%(당사분 정부출연금 대비))임. 사업내용 및 개발목표는 최종 개발 후보물질 다중항체 이뮤노사이토카인 선정 후 제조공정 기술 개발, 생산 공정 scale-up 및 GMP 달성하여후보물질의 글로벌 임상 1상(IND) 신청임.▷한편, 일부 언론에 따르면, 동사가 최근 300억원 규모 CB 발행을 추진하고 있다고 전해짐. 미래에셋증권을 주관사로 낙점하고 기관투자자(LP) 마케팅에 속도를 내고 있으며, 발행 조건은 표면이자율 0%에 만기이자율 2%라고 알려짐. 펀딩으로 조달한 자금은 연구개발(R&D)에 투입할 예정이라고 전해짐.베노티앤알(206400) : 계열사 베노바이오, 황반변성 신약 'BBRP11001' 글로벌 임상 1상 첫 환자 투여 개시 소식에 상승▷동사의 계열사 베노바이오는 언론을 통해 황반변성 치료제 'BBRP11001'의 글로벌 임상 1상에서 첫 환자 투여를 시작했다고 밝힘. 이번 임상은 호주에서 승인된 CTN(Clinical Trial Notification)절차에 따라 글로벌 임상시험수탁기관인 노보텍과 협력해 진행하며 기존 VEGF치료제에 내성을 가진 환자를 대상으로 BBRP11001의 안정성, 내약성 등을 평가할 예정.▷이와 관련, 베노바이오의 이인현 부사장은 "BBRP11001은 당사의 독자적 Epigenetic 플랫폼을 기반으로 개발된 치료제로, 시장에 나와있는 황반변성 치료제로 시력개선효과가 나타나지 않거나 내성을 보이는 환자들에게 새로운 치료제로서의 가능성을 입증해 보일 것"이라고 밝힘.M83(476080) : 관계사 비커즈어스, 中 게임 행사 참가 소식 등에 상승▷동사는 언론을 통해 관계사이자 게임 스타트업인 비커즈어스(BECUZ US)가 오는 8월1일부터 3일까지 중국 상하이에서 열리는 '차이나조이 인디게임 페스티벌(ChinaJoy Indie Game Festival)'에 참가한다고 밝힘. 이번 참가를 통해 비커즈어스는 현재 개발 중인 PC·콘솔 게임 '반란(VANRAN)'을 세계 무대에 첫 공개한다고 설명.▷한편, 언론에 따르면, 비커즈어스는 현재 중국, 일본 등 국내외 주요 게임사들과 퍼블리싱 및 공동 개발에 대한 협의를 진행 중으로 차이나조이 개막에 앞서 열리는 글로벌 게임 개발자 행사 '중국국제게임개발자컨퍼런스(CIGDC)'에서 '반란'을 주제로 프로젝트 방향성과 개발 사례, 비전 등을 발표할 예정이라고 전해짐.로킷헬스케어(376900) : '우수 기술혁신 기업 시상식'서 과기정통부 장관상 수상 소식 속 소폭 상승▷동사는 언론을 통해 과학기술정보통신부가 후원한 '2025년 우수 기술혁신 기업 시상식'에서 과학기술정보통신부장관상을 수상했다고 밝힘. 이번 수상은 동사가 AI,3D 바이오프린팅, 재생의학을 융합한 독자 플랫폼을 기반으로 글로벌 상용화 성과와 기술 수출에 기여한 점, 국내외 만성질환 치료 패러다임 전환을 주도한 공로를 정부 차원에서 공식 인정받은 결과라고 전해짐. 동사는 이번 수상을 계기로 글로벌 임상 및 RD 인력 확충, AI기반 플랫폼 기술 고도화, 글로벌 네트워크 강화 등을 통해 기술기반 수출과 K-바이오 플랫폼의 글로벌 확산 등을 본격화할 계획임.▷이와 관련, 유석환 동사 대표이사는 "이번 수상은 지난 수년간 임직원이 지속해온 기술 혁신과 도전의 결실"이라며, "앞으로도 초고령화, 만성질환시대에 대응하는 근본 치료 솔루션을 통해 국민 건강과 국가 경쟁력, 산업 성장의 실질적 견인차가 되겠다"고 밝힘. @인포스탁